แฮโนเวอร์ ไฟแนนซ์
| พิมพ์ | ส่วนตัว |
|---|---|
| ผู้มาก่อน | เอลเดอร์ส ไฟแนนซ์ |
| ก่อตั้ง | 1999 ( 1999 ) |
| เลิกกิจการแล้ว | 2010 ( 2010 ) |
| โชคชะตา | การรับมอบอำนาจ |
| สำนักงานใหญ่ | , |
พื้นที่ให้บริการ | นิวซีแลนด์ |
บุคคลสำคัญ | มาร์ค ฮอตชิน , เอริค วัตสัน |
| บริการ | การพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ |
| บริษัทในเครือ |
|
Hanover Finance เป็น บริษัทการเงินที่ไม่ใช่ธนาคารของนิวซีแลนด์ที่มุ่งเน้นการให้สินเชื่อเพื่อการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ ที่มีความเสี่ยงสูง ซึ่งล้มเหลวในปี 2010 ภายใต้การนำของMark Hotchinในขณะที่ล้มเหลวนั้น Hanover Finance เป็นบริษัทการเงินที่ใหญ่ที่สุดในนิวซีแลนด์ กลุ่ม Hanover [ 1 ]ยังมีผลประโยชน์ในด้านอสังหาริมทรัพย์และรับผิดชอบในการพัฒนาMatarangi Beach Estates และสนามกอล์ฟ และได้ซื้อที่ดินที่สร้างเสร็จแล้วในโครงการจัดสรรที่ดิน Jacks Point [ 2 ]ในเมืองควีนส์ทาวน์กลุ่มนี้ยังมีผลประโยชน์ด้านอสังหาริมทรัพย์และการเงินในออสเตรเลียอีกด้วย[ 3 ]
ประวัติศาสตร์
มาร์ค ฮอตชิน และหุ้นส่วนทางธุรกิจเอริค วัตสันซื้อกิจการเอลเดอร์ส ไฟแนนเชียลในปี 1999 เอลเดอร์ส และบริษัทการเงินอื่นๆ อีกหลายแห่ง ถูกรวมเข้าด้วยกันเพื่อก่อตั้งกลุ่มฮาโนเวอร์[ 4 ]ด้วยสินทรัพย์ 650 ล้านดอลลาร์ สหรัฐ [ 4 ]ทำให้บริษัทนี้เป็นบริษัทการเงินที่ใหญ่เป็นอันดับสามของนิวซีแลนด์ในขณะนั้น ในปี 2007 นิตยสารฟอร์บส์จัดอันดับให้ฮอตชินและวัตสันเป็นบุคคลที่ร่ำรวยที่สุดอันดับที่ 33 และ 34 ในนิวซีแลนด์และออสเตรเลียตามลำดับ[ 5 ]
ความสนใจของ Hotchin ขยายออกไปนอกเหนือรูปแบบบริษัทการเงินแบบดั้งเดิม ในปี 2546 Hotchin ผ่านทาง Hanover Group ได้ซื้อหุ้น 10% ใน Tower [ 6 ]ซึ่งเป็นธุรกิจการจัดการกองทุนและประกันภัยขนาดใหญ่ Hanover ต้องการข้อตกลงที่ดีกว่าสำหรับนักลงทุนและบังคับให้ Tower และเจ้าของ GPG ทบทวนข้อตกลงการระดมทุนและการรับประกันที่พวกเขาตกลงกันไว้
ในปี 2550 Hanover Group ทำกำไรสุทธิหลังหักภาษีได้ 105 ล้านดอลลาร์สหรัฐ Hanover Finance จ่ายเงินปันผลจำนวน 45.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐให้กับ Hotchin และ Watson ในปีสิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2551 ซึ่งเป็นที่ถกเถียงกัน[ 7 ] [ 8 ]เงินปันผลส่วนใหญ่เหล่านี้ถูกนำไปลงทุนใหม่ในบริษัทเพื่อลดธุรกรรมระหว่างบุคคลที่เกี่ยวข้อง ซึ่งในขณะนั้นคิดเป็นประมาณ 14% ของพอร์ตสินเชื่อ
เริ่มเข้าสู่ช่วงขาลงในปี 2008
จากผลของวิกฤตการณ์ทางการเงินในปี 2551ในเดือนกรกฎาคม 2551 Hanover Finance และ United Finance ได้ระงับการชำระหนี้จำนวน 554 ล้านดอลลาร์นิวซีแลนด์ที่ค้างชำระแก่นักลงทุน 36,500 ราย[ 9 ]หลังจากการลงคะแนนเสียง นักลงทุนกว่า 85% เห็นด้วยกับแผนการชำระหนี้คืนเพื่อคืนเงินทุนของพวกเขาภายในระยะเวลา 5 ปี โดยมีเงื่อนไขว่าตลาดอสังหาริมทรัพย์ของนิวซีแลนด์จะฟื้นตัว Hotchin และ Watson ได้ให้คำมั่นว่าจะมอบอสังหาริมทรัพย์ สวัสดิการ และเงินสดมูลค่าสูงถึง 96 ล้านดอลลาร์[ 10 ]ให้แก่นักลงทุนเป็นส่วนหนึ่งของข้อตกลง ในเดือนพฤศจิกายน 2552 บริษัทบัญชี PwC ประเมินว่ามูลค่าของแพ็คเกจลดลงเหลือระหว่าง 36 ล้านดอลลาร์ถึง 56 ล้านดอลลาร์ เนื่องจากการลดลงของราคาอสังหาริมทรัพย์[ 11 ]ในปีแรกของแผนการชำระหนี้ มีการชำระคืนให้แก่นักลงทุนเพียง 6 เซนต์ต่อดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ตลาดอสังหาริมทรัพย์ยังคงแย่ลงอย่างต่อเนื่อง และดูเหมือนว่าบริษัทกำลังจะเข้าสู่กระบวนการล้มละลาย[ 11 ]
ในปี 2552 Hanover ได้รับการติดต่อจาก Allied Farmers เพื่อซื้อสินทรัพย์ของ Hanover Finance และ United Finance ซึ่งอยู่ในสถานะที่ไม่แน่นอนเนื่องจากแผนการชำระหนี้[ 11 ]ในเดือนธันวาคม 2552 ผู้ถือหุ้นกู้ ผู้ถือตั๋วเงิน และผู้ถือพันธบัตรของกลุ่ม Hanover ได้รับโอกาสอีกครั้งในการลงคะแนนเสียงว่าจะเข้าสู่กระบวนการล้มละลายหรือจะเข้าร่วมแผนใหม่กับ Allied [ 12 ] 75% ลงคะแนนเสียงเห็นชอบให้แลกเปลี่ยนหุ้นกู้ ตั๋วเงิน และพันธบัตรของตนเป็นหุ้นใน Allied Farmers Limited ธุรกรรมนี้ส่งผลให้ Allied Farmers เข้ามารับช่วงต่อสถานะสินทรัพย์สุทธิของบริษัทการเงินกลุ่ม Hanover
ความล้มเหลว
บริษัท Allied Farmers ได้นำบริษัทการเงิน Allied Nationwide เข้าสู่กระบวนการล้มละลายเมื่อวันที่ 20 สิงหาคม 2553 และ ณ เดือนมีนาคม 2554 หุ้นของบริษัทดังกล่าวมีมูลค่าเพียงเศษเสี้ยวของมูลค่าที่ซื้อขายกัน[ 13 ]
ควันหลง
ในช่วงปลายเดือนธันวาคม พ.ศ. 2554 หน่วยงานกำกับดูแลตลาดการเงิน (FMA) ประกาศว่ามีแผนจะดำเนินคดีแพ่งกับกรรมการและผู้ก่อตั้งบริษัท Hanover Finance Limited และบริษัทอื่นๆ ที่เกี่ยวข้องกับข้อความที่ระบุไว้ในหนังสือชี้ชวนเมื่อเดือนธันวาคม พ.ศ. 2550 และโฆษณาที่ตามมา[ 14 ]
จากการประกาศของ FMA อดีตประธานของ Hanover Finance อย่าง Greg Muir ได้ออกแถลงการณ์ต่อสื่อมวลชนว่า "ผู้ตรวจสอบของ FMA ได้รับหลักฐานจำนวนมากที่แสดงให้เห็นว่ากรรมการได้ดำเนินการอย่างมีความรับผิดชอบ ด้วยความเข้มงวดที่เหมาะสม และได้ตัดสินใจโดยเชื่อว่าเป็นผลประโยชน์สูงสุดของบริษัทและนักลงทุนตามข้อมูลที่มีอยู่ ณ ขณะนั้น" [ 15 ]
ในเดือนธันวาคม พ.ศ. 2555 ทรัพย์สินที่เหลืออยู่ของ Hanover และ United Finance (ซึ่งมีมูลค่าตามบัญชี 13.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) ได้ถูกโอนจาก Allied Farmers ไปยัง Crown Asset Management ซึ่งเป็นหน่วยงานที่จัดตั้งขึ้นเพื่อถือครองทรัพย์สินจากบริษัทการเงินที่ล้มเหลวซึ่งได้รับการค้ำประกันโดยการรับประกันเงินฝากของรัฐบาล[ 16 ]