ฟังก์ชันอุปทานรวมของลูคัสหรือฟังก์ชันอุปทาน " เซอร์ไพรส์ " ของลูคัสซึ่งอิงตามแบบจำลองข้อมูลที่ไม่สมบูรณ์ของลูคัสเป็นการแสดงถึงอุปทานรวมโดยอิงจากงานของโรเบิร์ต ลูคัสนักเศรษฐศาสตร์คลาสสิกใหม่ แบบจำลอง นี้ระบุว่าผลผลิตทางเศรษฐกิจเป็นฟังก์ชันของ "เซอร์ไพรส์" ของเงินหรือราคา แบบจำลองนี้อธิบายถึงการแลกเปลี่ยนระหว่างผลผลิตและราคาตามหลักฐานเชิงประจักษ์ ซึ่งแสดงโดยเส้นโค้งฟิลลิปส์แต่ฟังก์ชันนี้แตกต่างจากเส้นโค้งฟิลลิปส์ เนื่องจากการเปลี่ยนแปลงระดับราคาที่ไม่คาดคิดเท่านั้นที่จะนำไปสู่การเปลี่ยนแปลงของผลผลิต^{[ 1 ]} แบบจำลองนี้อธิบายถึงความสัมพันธ์ระยะสั้นระหว่างผลผลิตและราคาที่สังเกตได้จากหลักฐานเชิงประจักษ์ แต่ยังคงความเป็นกลางของเงิน (การไม่มีความสัมพันธ์ระหว่างราคาหรืออุปทานเงินกับผลผลิตและการจ้างงาน) ในระยะยาวข้อเสนอเรื่องนโยบายไร้ประสิทธิภาพขยายแบบจำลองนี้โดยโต้แย้งว่า เนื่องจากผู้คนที่มีความคาดหวังอย่างมีเหตุผลไม่สามารถประหลาดใจอย่างเป็นระบบจากนโยบายการเงิน ได้ ดังนั้น นโยบายการเงินจึงไม่สามารถนำมาใช้เพื่อมีอิทธิพลต่อเศรษฐกิจอย่างเป็นระบบได้

เศรษฐศาสตร์คลาสสิกใหม่ได้พยายามสร้างแบบจำลองอุปทานรวมเป็นครั้งแรกในงานของ Lucas และLeonard Rapping (1969) ^{[ 2 ]} ในแบบจำลองก่อนหน้านี้ อุปทาน (โดยเฉพาะอุปทานแรงงาน) เป็นฟังก์ชันโดยตรงของค่าจ้างที่แท้จริง กล่าวคือ จะมีการทำงานมากขึ้นเมื่อค่าจ้างที่แท้จริงสูง และจะทำงานน้อยลงเมื่อค่าจ้างที่แท้จริงต่ำ ภายใต้แบบจำลองนี้ การว่างงานถือเป็น "การว่างงานโดยสมัครใจ" ^{[ 3 ]}ในปี 1972 Lucas ได้พยายามสร้างแบบจำลองอุปทานรวมเป็นครั้งที่สอง^{[ 3 ]} ความพยายามครั้งนี้ดึงมาจากสมมติฐานอัตราธรรมชาติของMilton Friedmanซึ่งท้าทายเส้นโค้ง Phillips ^{[ 4 ]} Lucas สนับสนุนบทความเชิงทฤษฎีดั้งเดิมของเขาที่สรุปเส้นโค้งอุปทานตามความประหลาดใจด้วยบทความเชิงประจักษ์ที่แสดงให้เห็นว่าประเทศที่มีประวัติระดับราคาที่คงที่แสดงผลกระทบที่มากขึ้นในการตอบสนองต่อนโยบายการเงินมากกว่าประเทศที่ราคาผันผวน^{[ 4 ]}

จากบทความของ Lucas ในปี 1973 ^{[ 5 ]} Thomas SargentและNeil Wallaceได้นำเสนอฟังก์ชันอุปทาน 'เซอร์ไพรส์' ซึ่งมีการนำเทอมข้อผิดพลาดแบบไวท์นอยส์เข้ามา ซึ่งไม่สามารถคาดการณ์ได้เลย^{[ 6 ]} Lucas ได้นำผลกระทบของช็อกทางนามและทางจริงที่ส่งผลต่อเศรษฐกิจมหภาคเข้ามาในระบบของเขาผ่านความคาดหวังด้านราคา: หากความคาดหวังเป็นจริง ผลผลิตในแต่ละช่วงเวลาจะอยู่ในระดับธรรมชาติ อย่างไรก็ตาม ฟังก์ชันการผลิตรวมที่เป็นที่รู้จักและยอมรับกันอย่างกว้างขวางซึ่งอธิบายโดย Sargent และ Wallace ยังให้ช่องว่างสำหรับช็อกแบบไวท์นอยส์ที่ไม่ขึ้นอยู่กับความคาดหวังด้านราคา ส่งผลให้สมดุลเกิดขึ้นโดยบังเอิญและความพยายามต่อต้านวัฏจักรของนโยบายการเงินไม่มีประสิทธิภาพ^{[ 7 ]}

แบบจำลองของลูคัสครอบงำทฤษฎีวัฏจักรธุรกิจเศรษฐศาสตร์คลาสสิกใหม่จนถึงปี 1982 เมื่อทฤษฎีวัฏจักรธุรกิจที่แท้จริงซึ่งเริ่มต้นโดยฟินน์ อี. ไคด์แลนด์และเอ็ดเวิร์ด ซี. เพรสคอตต์ [ ^{8 ] เข้า} มาแทนที่ทฤษฎีวัฏจักรธุรกิจที่ขับเคลื่อนด้วยเงินของลูคัสด้วยแบบจำลองที่อิงตามอุปทานอย่างเคร่งครัด ซึ่งใช้เทคโนโลยีและ ปัจจัยช็อกที่แท้จริงอื่นๆเพื่ออธิบายความผันผวนของผลผลิต^{[ 9 ]}

เหตุผลเบื้องหลังทฤษฎีอุปทานของลูคัสเน้นไปที่วิธีการที่ซัพพลายเออร์ได้รับข้อมูล ลูคัสอ้างว่าซัพพลายเออร์ต้องตอบสนองต่อปัญหา "การสกัดสัญญาณ" เมื่อทำการตัดสินใจโดยอิงจากราคา บริษัทต่างๆ ต้องพิจารณาว่าส่วนใดของการเปลี่ยนแปลงราคาในอุตสาหกรรมของตนสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงทั่วไปของราคาที่ระบุ (เงินเฟ้อ) และส่วนใดสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงของราคาจริงสำหรับปัจจัยการผลิตและผลผลิต^{[ 10 ]}ลูคัสตั้งสมมติฐานว่าซัพพลายเออร์รู้จักอุตสาหกรรมของตนเองดีกว่าเศรษฐกิจโดยรวม ด้วยความไม่สมดุลของข้อมูลนี้ ซัพพลายเออร์อาจรับรู้ถึงการเพิ่มขึ้นของราคาทั่วไปเนื่องจากเงินเฟ้อว่าเป็นการเพิ่มขึ้นของราคาที่สัมพันธ์กันสำหรับผลผลิตของตน ซึ่งสะท้อนถึงราคาจริงที่ดีกว่าสำหรับผลผลิตของตนและกระตุ้นให้มีการผลิตมากขึ้น ความประหลาดใจนี้นำไปสู่การเพิ่มขึ้นของการผลิตและการจ้างงานทั่วทั้งเศรษฐกิจ^{[ 10 ]}

ฟังก์ชันนี้สามารถแสดงได้อย่างง่ายๆ ดังนี้:

${\displaystyle Y_{s}=f(P-P_{expected})}$

แบบจำลองเวอร์ชันง่ายๆ จำลองผลผลิตรวมเป็นฟังก์ชันของความประหลาดใจด้านราคา การแสดงออกที่ซับซ้อนกว่าของเส้นโค้งอุปทานของลูคัสจะเพิ่มความคาดหวังลงในแบบจำลอง อุปทานรวมเป็นฟังก์ชันของระดับผลผลิต "ตามธรรมชาติ" ( ) และความแตกต่างระหว่างราคาจริง ( ) และระดับราคาที่คาดหวังโดยพิจารณาจากข้อมูลในอดีตคูณด้วยสัมประสิทธิ์ตามความไวของเศรษฐกิจต่อความประหลาดใจด้านราคา ( ): ^{[ 11 ]}${\displaystyle Y_{N_{t}}}$${\displaystyle P_{t}}$${\displaystyle \Omega _{t-1}}$${\displaystyle \alpha }$

${\displaystyle Y_{s}=Y_{N_{t}}+\alpha [P_{t}-E\left(P_{t}|\Omega _{t-1}\right)]}$

โดยการใช้กฎของ Okunเพื่อแสดงฟังก์ชันในแง่ของการว่างงาน ฟังก์ชันอุปทานของ Lucas สามารถมองได้ว่าเป็นการแสดงออกของเส้นโค้ง Phillips ที่เพิ่มความคาดหวัง^{[ 12 ]}

• แบบจำลองเกาะลูคัส

• สโนว์ดอน, ไบรอัน; เวน, ฮาวาร์ด อาร์. (2002). สารานุกรมเศรษฐศาสตร์มหภาค . อัลเดอร์ชอต: อี. เอลการ์. ISBN 978-1-84542-180-9.
• สโนว์ดอน, ไบรอัน; เวน, ฮาวเวิร์ด อาร์. (2005). เศรษฐศาสตร์มหภาคสมัยใหม่ . เชลต์แนม: อี. เอลการ์. ISBN 978-1-84542-208-0.
• Turnovsky, Stephen J. (2000). วิธีการของพลวัตเศรษฐศาสตร์มหภาค (ฉบับที่สอง). สำนักพิมพ์ MIT. หน้า  97–104 . ISBN 978-0-262-20123-0.