เรื่องการกู้ยืมและดอกเบี้ยในศาสนายูดายมีประวัติศาสตร์ที่ยาวนานและซับซ้อน ในพระคัมภีร์ฮีบรูหนังสือเอเสเคียลจัดให้การคิดดอกเบี้ย อยู่ในกลุ่ม บาปที่ร้ายแรงที่สุดประณามว่าเป็นสิ่งที่น่ารังเกียจ และเปรียบเทียบ ผู้ให้กู้เงิน โดยคิดดอกเบี้ยกับผู้ที่ทำให้ผู้กู้เงิน ต้องเสีย ชีวิต (ดู เอเสเคียล 18:13 ^{[ 1 ]}และ 18:17 ^{[ 2 ]} ) คัมภีร์ทัลมุดกล่าวถึงการประณามการคิดดอกเบี้ยของเอเสเคียล^{[ 3 ] [ 4 ]}

โทราห์และทัลมุดสนับสนุนการให้ยืมเงินโดยไม่คิดดอกเบี้ย แต่ฮาลาคาห์ (กฎหมายยิว) ที่กำหนดให้ เงินกู้ โดยไม่คิดดอกเบี้ยนั้นใช้กับเงินกู้ที่ให้แก่ชาวยิวด้วยกันเท่านั้น ไม่ใช่เฉพาะชาวยิวด้วยกันเท่านั้น อย่างไรก็ตาม แรบไบไอแซค อับบาร์บาเนล ได้ประกาศว่าการรับดอกเบี้ยจากผู้ที่ไม่ใช่ชาวยิวไม่ใช้กับชาวคริสต์หรือชาวมุสลิม เนื่องจากระบบความเชื่อของพวกเขาก็เป็นอับราฮัม เช่นกัน ดังนั้นจึงมีพื้นฐานทางจริยธรรมร่วมกัน^{[ 5 ]}

คำ ศัพท์ภาษา ฮีบรูในพระคัมภีร์ไบเบิลสำหรับดอกเบี้ยคือneshekh ( ฮีบรู : נשך ) ซึ่งแปลตรงตัวว่าส่วนแบ่งและmarbitหรือtarbit ( מרבית‎/תרבית ) ซึ่งหมายถึงกำไรของผู้ให้กู้^{[ 6 ]} Neshekhหมายถึงดอกเบี้ยที่หักล่วงหน้าจากเงินกู้ที่ให้แก่ผู้กู้ คำว่าmarbitและtarbitหมายถึงดอกเบี้ยที่เพิ่มเข้าไปในจำนวนเงินที่ผู้กู้ต้องชำระคืน^{[ 7 ]}ใน Mishna และ Talmud (ประมาณ ค.ศ. 200) คำว่าmarbitและtarbitมักถูกแทนที่ด้วยคำว่าribit ( ריבית ) ^{[ 8 ] [ 9 ]}คำหลังนี้มีความสัมพันธ์กับคำภาษาอาหรับribaที่ใช้ในคัมภีร์อัลกุรอาน

คัมภีร์โทราห์ได้แสดงข้อบังคับเกี่ยวกับการห้ามคิดดอกเบี้ยในอพยพ 22:24–26เลวีนิติ 25:36–37และเฉลยธรรมบัญญัติ 23:20–21ในเลวีนิติ การให้กู้ยืมนั้นได้รับการสนับสนุน ไม่ว่าจะเป็นเงินหรืออาหาร โดยเน้นว่าการให้กู้ยืมจะช่วยให้คนยากจนสามารถกลับมาพึ่งพาตนเองได้ เช่นเดียวกับอีกสองแห่งในพระคัมภีร์ การคิดดอกเบี้ยจากการกู้ยืมเป็นสิ่งต้องห้าม^{[ 7 ]}

เห็นได้ชัดว่าแนวคิดเรื่องเงินกู้ที่มีหลักประกันนั้นมีอยู่แล้ว เพราะในหนังสืออ Exodus ห้ามการใช้เสื้อผ้า ชิ้นใดชิ้นหนึ่ง เป็นหลักประกันอย่างชัดเจน เสื้อผ้าที่ว่านั้นคือผ้าผืนใหญ่ที่คนยากจนใช้ใส่นอน ดังนั้นเสื้อผ้าชิ้นนี้จึงจำเป็นต่อการเอาชีวิตรอดในคืนที่หนาวเย็น^{[ 7 ]}หากนำเสื้อผ้าชิ้นนี้มาใช้เป็นหลักประกัน ชีวิตของลูกหนี้ก็จะตกอยู่ในความเสี่ยง ข้อความในหนังสือเฉลยธรรมบัญญัติแสดงความกังวลในทำนองเดียวกันเกี่ยวกับความปลอดภัยของชีวิตของลูกหนี้ แต่แทนที่จะห้ามไม่ให้เสื้อผ้า ชิ้นใดชิ้นหนึ่ง เป็นหลักประกันเงินกู้ กลับห้ามการใช้หินโม่แทนหินโม่ใช้สำหรับทำแป้งดังนั้นจึงจำเป็นสำหรับการผลิตขนมปัง ซึ่งเป็นอาหารหลักของคนยากจน หากนำหินโม่มาใช้เป็นหลักประกัน ลูกหนี้ก็จะเสี่ยงต่อการอดตาย^{[ 10 ]}

ระบบศาสนาในยุคแรกส่วนใหญ่ในตะวันออกใกล้โบราณ และประมวลกฎหมายทางโลกที่เกิดขึ้นจากระบบเหล่านั้น ไม่ได้ห้ามการคิดดอกเบี้ยสังคมเหล่านี้ถือว่าสิ่งมีชีวิต เช่น พืช สัตว์ และมนุษย์ มีชีวิต และถือว่าสามารถสืบพันธุ์ได้ ดังนั้น หากใครให้ยืม "เงินอาหาร" หรือโทเค็นเงินใดๆ ก็ตาม ก็สามารถคิดดอกเบี้ยได้อย่างถูกต้อง^{[ 11 ]}เงินอาหารในรูปของมะกอก อินทผลัม เมล็ดพืช หรือสัตว์ ถูกให้ยืมตั้งแต่ประมาณ 5000 ปีก่อนคริสตกาล หรืออาจจะก่อนหน้านั้น และบันทึกระบุอัตราดอกเบี้ย 10–25 เปอร์เซ็นต์สำหรับเงิน และ 20–35 เปอร์เซ็นต์สำหรับธัญพืช ในหมู่ชาวเมโสโปเตเมีย ฮิตไทต์ ฟีนิเชีย และอียิปต์ ดอกเบี้ยเป็นสิ่งที่ถูกกฎหมายและมักถูกกำหนดโดยรัฐ^{[ 12 ]}ในหมู่ชาวสุเมเรียนเงินกู้มักจะให้โดยมีดอกเบี้ยในอัตรา 20% ต่อปี^{[ 6 ]}อัตราดอกเบี้ยนี้เกือบจะเป็นอัตราที่ระบุไว้ในแผ่นจารึกสัญญาของชาวสุเมเรียนที่ยังหลงเหลืออยู่^{[ 6 ]}และเห็นได้ชัดว่ายังคงเป็นที่รู้จักกันดีในศาสนายูดายในศตวรรษที่ 1 เนื่องจากเป็นอัตราดอกเบี้ยแรกที่คัมภีร์ทัลมุดของบาบิโลนอ้างถึง^{[ 13 ]}

ในกฎหมายของชาวสุเมเรียนมีการจัดเตรียมที่เป็นประโยชน์ร่วมกันมากกว่า โดยที่ผู้ให้กู้และลูกหนี้ตกลงทำสัญญาเพื่อเป็นหุ้นส่วนในกิจการร่วมค้า โดยผู้ให้กู้ตกลงที่จะลงทุนในกิจการ และลูกหนี้ตกลงที่จะจัดการกิจการ^{[ 6 ]} ดังนั้น พันธะนี้จึงมีลักษณะทั้งของเงินกู้และความไว้วางใจเนื่องจากส่วนแบ่งทางการเงินของผู้ให้กู้ในกิจการนั้นถือเป็นผลตอบแทนจากเงินกู้ และส่วนแบ่งทางการเงินของลูกหนี้ในกิจการนั้นถือเป็นค่าจ้าง^{[ 6 ]}ประมวลกฎหมายฮัมมูราบีมีข้อบังคับที่พยายามควบคุมการใช้สัญญาเหล่านี้

มิชนาห์พยายามอย่างระมัดระวังที่จะป้องกันการหลีกเลี่ยงคำสั่งในพระคัมภีร์เกี่ยวกับการคิดดอกเบี้ยเกินอัตรา โดยเลือกที่จะห้ามการคิดดอกเบี้ยเกินอัตราทางศีลธรรมมากกว่าที่จะพยายามลดทอนกฎเกณฑ์ในพระคัมภีร์ในเรื่องนี้ ตามที่ทัลมุดกล่าวไว้ ลูกหนี้จะมีความผิดเท่ากับผู้ให้กู้ เนื่องจากทัลมุดตีความคำกริยาในพระคัมภีร์คำหนึ่งที่อ้างถึง การ ^คิดดอกเบี้ยเกินอัตราคือtashshik [ ^{14 ]}ให้เป็นกริยาที่แสดงสาเหตุ^{[ 6 ]}เนื่องจากการตีความเชิงเปรียบเทียบของทัลมุดเกี่ยวกับ กฎระเบียบ lifnei iverจึงถือว่าพยานในสัญญาการคิดดอกเบี้ยเกินอัตรา รวมถึงอาลักษณ์ที่เขียนสัญญาให้กับคู่สัญญา มีความผิดฐานคิดดอกเบี้ยเกินอัตราเท่ากับผู้ให้กู้และลูกหนี้เอง^{[ 6 ]}

มิชนาห์ระบุว่าไม่อนุญาตให้ยึดสิ่งของทั้งหมด เช่น ที่ดิน ซึ่งได้มีการชำระราคาขายไปแล้วบางส่วน เนื่องจากรายได้ใดๆ ที่เกิดขึ้นจากการครอบครองสิ่งของนั้น จะถือเป็นดอกเบี้ยจากจำนวนเงินที่ค้างชำระ^{[ 6 ]}อย่างไรก็ตาม มิชนาห์อนุญาตให้ปฏิเสธการส่งมอบสิ่งของที่ได้รับชำระเงินเพียงบางส่วนได้ หากสิ่งของนั้นถูกขายโดยมีเงื่อนไขว่าต้องชำระเงินภายในวันที่กำหนด และวันนั้นได้ผ่านไปแล้ว^{[ 15 ]}ในกฎหมายอังกฤษ ได้มีการคิดค้น การจำนองขึ้นมาเพื่อใช้ประโยชน์จากข้อยกเว้นนี้

หากพยานสนับสนุนคำกล่าวอ้างว่ามีการตกลงกันไว้ว่าจะชำระหนี้ภายในวันที่กำหนด แต่พิสูจน์ได้ว่าพยานเหล่านั้นโกหก และวันที่ชำระหนี้ที่ถูกต้องเป็นวันอื่น ตามคัมภีร์มิชนาห์ พยานเท็จจะต้องชำระจำนวนเงินที่สะสมเนื่องจากความแตกต่างของมูลค่าของสิ่งของระหว่างสองวันที่กำหนด^{[ 16 ]}

มิชนาห์ห้ามการรับดอกเบี้ยและเงินปันผลจากการลงทุน โดยให้เหตุผลว่าผู้คนควรซื้อที่ดินและรับรายได้จากที่ดินแทน^{[ 6 ]}มิชนาห์ยังนับของขวัญซึ่งมีจุดประสงค์เพื่อกระตุ้นให้มีการให้กู้ยืมเป็นรูปแบบหนึ่งของดอกเบี้ยที่จ่ายล่วงหน้า^{[ 6 ]}ในทำนองเดียวกัน ของขวัญที่ให้เพื่อขอบคุณสำหรับการกู้ยืมก็เป็นอีกรูปแบบหนึ่งของดอกเบี้ยตามที่มิชนาห์กล่าวไว้ แม้ว่าเงินกู้จะถูกชำระคืนเมื่อมีการให้ของขวัญ ก็ตาม ^{[ 6 ]} มิชนาห์ ยังห้ามการให้ยืมสิ่งของอื่นที่ไม่ใช่เงินด้วย เนื่องจากเมื่อถึงเวลาที่ต้องชำระคืนเงินกู้ มูลค่าตลาดของสิ่งของที่ให้ยืมอาจเพิ่มขึ้น ซึ่งถือเป็นดอกเบี้ย^{[ 17 ]}ในทำนองเดียวกัน การแลกเปลี่ยนแรงงานระหว่างบุคคลสองคนก็ถูกห้ามโดยมิชนาห์ หากงานของบุคคลหนึ่งจะหนักกว่าอีกบุคคลหนึ่ง^{[ 6 ]}

ตามที่มิชนาห์กล่าวไว้ หากลูกหนี้จ่ายดอกเบี้ยให้แก่เจ้าหนี้ ดอกเบี้ยนั้นสามารถเรียกคืนได้หากเป็นดอกเบี้ยในรูปแบบที่กฎหมายในพระคัมภีร์ห้ามไว้อย่างชัดเจน แต่หากเป็นดอกเบี้ยที่มิชนาห์ห้ามไว้เพียงอย่างเดียว ก็ไม่สามารถเรียกคืนได้ อย่างไรก็ตาม มิชนาห์ได้แสดงทัศนะที่แตกต่างออกไป โดยระบุว่าแม้แต่ดอกเบี้ยในรูปแบบที่พระคัมภีร์ห้ามไว้ก็ไม่สามารถเรียกคืนได้ตามกฎหมาย^{[ 6 ]}เหตุผลของมิชนาห์สำหรับทัศนะหลังนี้คือ ข้อความในพระคัมภีร์กล่าวถึงการลงโทษจากพระเจ้าต่อผู้ปล่อยกู้ดอกเบี้ย และไม่สามารถดำเนินคดีทางแพ่งกับผู้ใดที่มีโทษถึงประหารชีวิตได้^{[ 18 ]}ในทางปฏิบัติแล้ว หมายความว่าศาลของรับบีได้ตัดสินคดีเกี่ยวกับการปล่อยกู้ดอกเบี้ย แต่ปฏิเสธที่จะบังคับใช้คำตัดสินนั้นด้วยวิธีอื่นใดนอกจากการโจมตีร่างกายของผู้ให้กู้^{[ 19 ]}

มิชนาห์ห้ามข้อตกลงที่ผู้จัดจำหน่ายมอบผลิตภัณฑ์ให้กับเจ้าของร้านเพื่อขายโดยแลกกับส่วนแบ่งกำไร เนื่องจากมองว่าผู้จัดจำหน่ายให้ยืมผลิตภัณฑ์แก่เจ้าของร้านโดยปริยาย โดยไม่คำนึงถึงข้อเท็จจริงที่ว่าเจ้าของร้านต้องรับความเสี่ยงจากการโจรกรรม การเสื่อมสภาพ และอุบัติเหตุ^{[ 6 ]}อย่างไรก็ตาม มิชนาห์แย้งว่าจะไม่ถือว่าเป็นการคิดดอกเบี้ยเกินควรหากผู้จัดจำหน่ายจ้างเจ้าของร้านให้ขายผลิตภัณฑ์ แม้ว่าค่าจ้างจะเป็นเพียงจำนวนเล็กน้อย เช่น มะเดื่อแห้งหนึ่งลูก^{[ 20 ]}กลไกนี้ที่อนุญาตให้ผู้ให้กู้ได้รับกำไรในธุรกรรมทางธุรกิจระหว่างผู้ให้กู้และลูกหนี้ ได้รับการทำให้เป็นทางการในชื่อHeter Iskaซึ่งหมายถึงสัญญาการยกเว้นซึ่งทำงานในลักษณะเดียวกับสัญญาหุ้นส่วนทางธุรกิจของชาวสุเมเรียนในยุคก่อนหน้าระหว่างผู้ให้กู้และลูกหนี้ เช่นเดียวกับสัญญาทั่วไป สัญญาประเภทนี้อาจเกิดข้อพิพาทขึ้นได้ และคู่สัญญาอาจหันไปพึ่งศาลทางโลก ซึ่งมีความเสี่ยงที่ศาลจะกำหนดดอกเบี้ยหรือเงื่อนไขอื่น ๆ ที่ขัดต่อหลักการ ฮาลาคาห์

นอกจากนี้ยังมีวิธีการหลีกเลี่ยงกฎหมายต่อต้านการคิดดอกเบี้ยเกินอัตราที่กำหนดไว้ในมิชนาห์อีกหลายวิธี หนึ่งในวิธีที่ง่ายที่สุดคือการที่บุคคลหนึ่งให้ยืมสิ่งของแก่ผู้อื่นและซื้อคืนในราคาที่ลดลง^{[ 6 ]} (แน่นอนว่าการซื้อนั้นเป็นอิสระจากการให้ยืม) กฎระเบียบของมิชนาห์ไม่ได้ห้ามผู้ให้ยืมจากการเรียกร้องมูลค่าเต็มจำนวนของสิ่งของที่ให้ยืมคืน ดังนั้นจึงอนุญาตให้ผู้ให้ยืมทำกำไรจากส่วนต่างระหว่างราคาที่ลดลงกับมูลค่าที่แท้จริงของสิ่งของที่ให้ยืม^{[ 6 ]}

ช่องโหว่สำคัญอีกประการหนึ่งในกฎหมายคือ การอนุญาตตามคัมภีร์ไบเบิลให้คิดดอกเบี้ยเงินกู้แก่ผู้ที่ไม่ใช่ชาวอิสราเอล เนื่องจากทำให้ชาวอิสราเอลสามารถคิดดอกเบี้ยเงินกู้แก่ชาวอิสราเอลด้วยกันได้ โดยการให้กู้ยืมผ่านบุคคลที่สามที่ไม่ใช่ชาวอิสราเอล สามารถคิดดอกเบี้ยเงินกู้แก่ผู้ที่ไม่ใช่ชาวอิสราเอลได้ จากนั้นผู้ที่ไม่ใช่ชาวอิสราเอลก็สามารถให้กู้ยืมเงินแก่ชาวอิสราเอลคนอื่นได้ในอัตราดอกเบี้ยที่ใกล้เคียงกัน^{[ 21 ] [ 22 ]}

ในมุมมองของไมโมนิเดสมีเงื่อนไขบางประการที่คล้ายกับดอกเบี้ยซึ่งได้รับอนุญาต ตัวอย่างเช่น ไมโมนิเดสกล่าวว่าบุคคลหนึ่งสามารถให้เงินแก่บุคคลที่สองโดยมีข้อกำหนดให้บุคคลที่สองให้เงินจำนวนที่มากกว่าแก่บุคคลที่สาม หรือข้อกำหนดให้บุคคลที่สองชักชวนบุคคลที่สามให้ยืมเงินจำนวนที่มากกว่าแก่บุคคลแรก^{[ 23 ]}เมื่อมีบุคคลที่ไม่ใช่ชาวยิวเกี่ยวข้อง ไมโมนิเดสโต้แย้งว่าควรคิดดอกเบี้ย อันที่จริง ไมโมนิเดสโต้แย้งว่าการคิดดอกเบี้ยสำหรับเงินกู้แก่บุคคลที่ไม่ใช่ชาวยิวเป็นสิ่งจำเป็น แต่เขายังแนะนำว่าเงินกู้ดังกล่าวควรจำกัดให้อยู่ในขอบเขตที่แคบ เพื่อหลีกเลี่ยงไม่ให้ผู้ให้กู้หมกมุ่นอยู่กับการคิดดอกเบี้ยเกินควรจนไปกระทำกับชาวยิวด้วยกันเอง^{[ 6 ]}

Shulchan Aruchซึ่งเป็นตำราในศตวรรษที่ 16 ที่ตีพิมพ์หลังจากงานเขียนของไมโมนิเดส และได้รับการยอมรับจากชาวยิวออร์โธดอกซ์ ส่วนใหญ่ ว่าเป็นตำราที่มีอำนาจ แสดงให้เห็นถึงมุมมองที่แตกต่างออกไปเกี่ยวกับดอกเบี้ย โดยระบุว่าขณะนี้ (เมื่อเขียนขึ้น) อนุญาตให้กู้ยืมเงินโดยคิดดอกเบี้ยแก่ผู้ที่ไม่ใช่ชาวยิวได้^{[ 24 ]}ตำรานี้ยังบันทึกการยกเว้นจากข้อจำกัดของรับบีเพิ่มเติมสำหรับองค์กรการกุศล เช่นเด็กกำพร้าหรือกองทุนคนยากจน ในทำนองเดียวกัน อนุญาตให้กู้ยืมเงินโดยมีเงื่อนไขเกี่ยวกับการชำระคืนดอกเบี้ยเมื่อชีวิตตกอยู่ในอันตราย^{[ 25 ]}

ในความเห็นของShulchan Aruchมีเพียงการคืนเงินต้นของพันธบัตรเท่านั้นที่สามารถบังคับใช้ได้ หากพันธบัตรนั้นครอบคลุมดอกเบี้ยแยกต่างหาก ดอกเบี้ยส่วนนั้นจะไม่สามารถบังคับใช้ได้ และหากพันธบัตรนั้นรวมดอกเบี้ยและเงินต้นเข้าเป็นจำนวนเดียว พันธบัตรทั้งหมดก็จะไม่สามารถบังคับใช้ได้^{[ 25 ] [ 26 ]}ในทำนองเดียวกันShulchan Aruchโต้แย้งว่า หากผู้ปกครองให้ยืมสิ่งของที่เป็นของผู้ที่อยู่ภายใต้การดูแล และคิดดอกเบี้ย ผู้ที่อยู่ภายใต้การดูแลสามารถเก็บดอกเบี้ยไว้ได้และไม่จำเป็นต้องคืนShulchan Aruchยังระบุอีกว่า ศาลสามารถบังคับให้คืนดอกเบี้ยได้ก็ต่อเมื่อลงโทษผู้ให้ยืมด้วยการเฆี่ยนตีจนกว่าพวกเขาจะยอมคืนเงิน ซึ่งเรียกว่าการดูหมิ่นศาลดังนั้นหากผู้ให้ยืมเสียชีวิตก่อนที่จะคืนดอกเบี้ย ทายาทของผู้ให้ยืมก็มีสิทธิ์เก็บเงินนั้นไว้ได้^{[ 27 ]}

• " ความสนใจในดอกเบี้ย: การแสวงหากำจัดดอกเบี้ยเกินควรของชายคนหนึ่งในอิสราเอล" วารสารอามีฉบับที่ 65 วันที่ 4 เมษายน 2555 หน้า  42–43
• เทเนนบอม, เชลลี (1993). ความภาคภูมิใจของชุมชน: สมาคมเงินกู้ของชาวยิวในสหรัฐอเมริกา ค.ศ. 1880-1945ชุดอารยธรรมยิวอเมริกัน ดีทรอยต์ รัฐมิชิแกน: สำนักพิมพ์มหาวิทยาลัยเวย์นสเตทISBN 9780814322871ISBN 0814322875
• ไวส์แมน โจเซลิท, เจนนา (1992). การให้ยืมอย่างมีศักดิ์ศรี: หนึ่งร้อยปีแรกของสมาคมให้ยืมฟรี ภาษาฮีบรูแห่งนิวยอร์กสมาคมฯASIN  B0000D6LQ1

• ข้อห้ามที่ว่าชาวยิวไม่ควรคิดดอกเบี้ยเงินกู้กับชาวยิวด้วยกัน และความเหมาะสมของข้อห้ามนี้ในโลกยุคปัจจุบันคำตอบสามข้อจากรับบีซามูเอล บาร์ธ รับบีริชาร์ด วอลโป และรับบีลอร่า เกลเลอร์
• เงินกู้ปลอดดอกเบี้ย - รูปแบบการกุศลที่ยิ่งใหญ่ที่สุด (ดูข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่chabad.org)