ภาษีขั้นต่ำทางเลือก ( AMT ) เป็นภาษีที่รัฐบาลกลางของสหรัฐอเมริกา เรียกเก็บ เพิ่มเติมจากภาษีเงินได้ ปกติ สำหรับบุคคลกองมรดกและทรัสต์ บางประเภท ณ ปีภาษี 2018 ภาษี AMT สร้างรายได้ประมาณ 5.2 พันล้านดอลลาร์ หรือ 0.4% ของรายได้ภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางทั้งหมด ส่งผลกระทบต่อผู้เสียภาษี 0.1% ส่วนใหญ่อยู่ในกลุ่มรายได้สูง^{[ 1 ] [ 2 ]}

รายได้ขั้นต่ำที่ต้องเสียภาษีทางเลือก ( AMTI ) คำนวณโดยนำรายได้ปกติมาบวกกับรายการและเครดิตที่ไม่ได้รับอนุญาต เช่น การหักภาษีของรัฐและท้องถิ่น ดอกเบี้ยจากพันธบัตรเทศบาลที่ดำเนินกิจกรรมส่วนตัว ส่วนลดราคาของตัวเลือกหุ้นจูงใจเครดิตภาษีต่างประเทศ และการหักดอกเบี้ยเงินกู้บ้าน วิธีนี้ช่วยขยายฐานของรายการที่ต้องเสียภาษี การหักลดหย่อนหลายรายการ เช่น ดอกเบี้ยเงินกู้บ้านและการหักลดหย่อนเพื่อการกุศล ยังคงได้รับอนุญาตภายใต้ AMT จากนั้น AMT จะถูกเรียกเก็บจาก AMTI นี้ในอัตรา 26% หรือ 28% โดยมีข้อยกเว้นที่สูงกว่าภาษีเงินได้ปกติมาก

กฎหมายลดภาษีและการสร้างงานปี 2017 (TCJA) ลดสัดส่วนของผู้เสียภาษีที่ต้องชำระภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) จาก 3% ในปี 2017 เหลือ 0.1% ในปี 2018 ซึ่งรวมถึงการลดจาก 27% เหลือ 0.4% สำหรับผู้ที่มีรายได้ 200,000 ถึง 500,000 ดอลลาร์ และจาก 61.9% เหลือ 2% สำหรับผู้ที่มีรายได้ 500,000 ถึง 1,000,000 ดอลลาร์

เหตุผลหลักที่ทำให้จำนวนผู้เสียภาษี AMT ลดลงหลังจาก TCJA ได้แก่ การจำกัดการหักลดหย่อนภาษีรัฐและท้องถิ่น (SALT) ไว้ที่ 10,000 ดอลลาร์โดย TCJA และการเพิ่มจำนวนเงินยกเว้นและเกณฑ์การลดหย่อนอย่างมาก คู่สมรสที่มีรายได้ 200,000 ดอลลาร์ในปัจจุบันต้องปรับปรุง AMT มากกว่า 50,000 ดอลลาร์เพื่อเริ่มจ่าย AMT ก่อนหน้านี้ AMT ถูกนำมาใช้ในปี 2017 และก่อนหน้านั้นกับผู้เสียภาษีจำนวนมากที่มีรายได้ตั้งแต่ 200,000 ถึง 500,000 ดอลลาร์ เนื่องจากภาษีรัฐและท้องถิ่นสามารถหักลดหย่อนได้เต็มจำนวนภายใต้ประมวลกฎหมายภาษีปกติ แต่ไม่สามารถหักลดหย่อนได้เลยภายใต้ AMT แม้จะมีข้อจำกัดในการหักลดหย่อน SALT แต่ผู้เสียภาษี AMT ส่วนใหญ่จ่ายน้อยลงภายใต้กฎปี 2018 ^{[ 3 ] [ 4 ] [ 5 ]}

เดิมที AMT ถูกออกแบบมาเพื่อเก็บภาษีจากผู้เสียภาษีที่มีรายได้สูงซึ่งใช้ระบบภาษีปกติเพื่อจ่ายภาษีเพียงเล็กน้อยหรือไม่จ่ายเลย เนื่องจากภาวะเงินเฟ้อและการลดอัตราภาษีปกติ ทำให้ผู้เสียภาษีจำนวนมากขึ้นเริ่มจ่าย AMT จำนวนครัวเรือนที่ต้องชำระ AMT เพิ่มขึ้นจาก 200,000 ครัวเรือนในปี 1982 เป็น 5.2 ล้านครัวเรือนในปี 2017 แต่ลดลงเหลือ 200,000 ครัวเรือนในปี 2018 โดย TCJA ^{[ 6 ]}

ในแต่ละปี ผู้เสียภาษีที่มีรายได้สูงจะต้องคำนวณและชำระภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) หรือภาษีปกติในจำนวนที่มากกว่า^{[ 7 ]}รายได้ที่ต้องเสียภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMTI) คำนวณโดยนำรายได้ปกติของผู้เสียภาษีมาบวกกับเครดิตและการหักลดหย่อนที่ไม่ได้รับอนุญาต เช่น ส่วนลดราคาจากตัวเลือกหุ้นจูงใจ การหักลดหย่อนภาษีของรัฐและท้องถิ่น เครดิตภาษีต่างประเทศ และการขาดทุนจากกิจกรรมที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้ จำนวน AMTI จะกำหนดว่าสามารถหักลดหย่อนได้เท่าใด ซึ่งจะถูกหักออกจาก AMTI สุดท้าย AMTI ลบด้วยการยกเว้นจะถูกเก็บภาษีในอัตรา 26% หรือ 28% ขึ้นอยู่กับระดับรายได้

ตารางอัตราภาษี AMT ปี 2025 และการยกเว้นภาษีสำหรับรายได้ AMT:

อลิซเป็นผู้เสียภาษีโสดที่มีรายได้จากค่าจ้าง (W-2) จำนวน 100,000 ดอลลาร์ในปี 2019 นอกจากนี้ เธอยังใช้สิทธิและถือครอง (ไม่ได้ขาย) หุ้นบุริมสิทธิ (ISO) จำนวน 800 หุ้นให้กับนายจ้างของเธอ โดยมีราคาใช้สิทธิ 100 ดอลลาร์ และมูลค่าตลาด ปัจจุบัน 200 ดอลลาร์ ดังนั้น เธอจึงมีค่าใช้จ่ายส่วนเกิน (bargain element)เพิ่มเติมอีก 80,000 ดอลลาร์ซึ่งไม่ถูกเก็บภาษีตามรายได้ปกติ แต่จะถูกนำไปรวมกับรายได้ที่ต้องเสียภาษี AMT เธอไม่มีรายการหักลดหย่อนใดๆ

ดังนั้นอลิซจึงต้องคำนวณภาษีเงินได้สองครั้ง:

การเก็บภาษีตามปกติ

อลิซคำนวณภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางปกติจำนวน 15,246 ดอลลาร์ จากรายได้ 100,000 ดอลลาร์: 100,000 ดอลลาร์ - ค่าลดหย่อนมาตรฐาน 12,200 ดอลลาร์ = รายได้ที่ต้องเสียภาษี 87,800 ดอลลาร์ หากคิดอัตราภาษีปกติที่ 10%, 12%, 22%, 24% จะต้องเสียภาษีจำนวน 15,246.50 ดอลลาร์

ภาษีขั้นต่ำทางเลือก

1. อลิซได้รับเงินเดือนปกติ 100,000 ดอลลาร์
2. รวมรายการปรับปรุงและยกเว้นภาษี AMT ทั้งหมด ในกรณีนี้ เธอมีส่วนแบ่งกำไรจากหุ้นปันผลมูลค่า 80,000 ดอลลาร์ ซึ่งต้องเสียภาษี AMT แต่ไม่เสียภาษีรายได้ปกติ เพื่อให้ได้รายได้ที่ต้องเสียภาษี AMT จำนวน 180,000 ดอลลาร์
3. รายได้ AMTI ของอลิซจำนวน 180,000 ดอลลาร์ อยู่ภายใต้เกณฑ์การยกเว้นภาษีปี 2019 ที่ 510,300 ดอลลาร์ สำหรับผู้เสียภาษีโสด ดังนั้นเธอจึงมีสิทธิ์ได้รับการยกเว้นภาษีเต็มจำนวน 71,700 ดอลลาร์
4. อลิซลดรายได้ AMTI ของเธอจาก 180,000 ดอลลาร์ เหลือ 71,700 ดอลลาร์ ซึ่งจะถูกนำไปคำนวณภาษีในอัตรา 26% เท่านั้น ส่งผลให้ภาระภาษี AMT อยู่ที่ 28,158 ดอลลาร์

เนื่องจากภาระภาษี AMT ของอลิซจำนวน 28,158 ดอลลาร์ สูงกว่าภาระภาษีปกติของเธอจำนวน 15,246 ดอลลาร์ เธอจึงจ่ายภาษีรัฐบาลกลางรวมทั้งสิ้น 28,158 ดอลลาร์ (กล่าวคือ ภาษีปกติ 15,246 ดอลลาร์ และภาษี AMT 12,912 ดอลลาร์) เนื่องจากองค์ประกอบการต่อรอง ISO เป็นการปรับเวลาตามศัพท์เฉพาะของ AMT เธอจึงสามารถนำเงิน AMT จำนวน 12,912 ดอลลาร์ที่จ่ายไปนั้นไปใช้ในปีภาษี 2020 เป็นเครดิตภาษีขั้นต่ำ ซึ่งเธออาจได้รับเครดิตสำหรับภาษีที่จ่ายไปนั้น

เนื่องจากผลของการลดหย่อนภาษีแบบค่อยเป็นค่อยไปอัตราภาษีส่วนเพิ่ม ที่มีประสิทธิภาพจึงอยู่ ที่ 32.5% และ 35% อัตราภาษีที่ต่ำกว่ายังคงใช้กับกำไรจากทุนระยะยาว (และเงินปันผลที่มีคุณสมบัติ) ^{[ 9 ]}แม้ว่า TCJA จะแก้ไขการยกเว้นและการลดหย่อนภาษีแบบค่อยเป็นค่อยไปสำหรับผู้ยื่นภาษีแบบโสดและแบบสมรส แต่ก็ไม่ได้เปลี่ยนแปลงสำหรับทรัสต์^{[ 10 ] [ 11 ] [ 12 ] [ 13 ]}

ภายใต้ AMT การหักลดหย่อนมาตรฐานจะไม่สามารถใช้ได้ แต่การยกเว้น AMT สามารถใช้ได้^{[ 14 ]}ภาษีของรัฐ ท้องถิ่น และต่างประเทศไม่สามารถหักลดหย่อนได้ อย่างไรก็ตามการหักลดหย่อนรายการ อื่นๆ ส่วนใหญ่ สามารถใช้ได้อย่างน้อยบางส่วน การปรับปรุงรายได้และการหักลดหย่อนอื่นๆ ที่สำคัญก็ใช้ได้เช่นกัน บุคคลต้องยื่นแบบฟอร์ม IRS 6251หากมี AMT สุทธิที่ต้องชำระ แบบฟอร์มนี้ยังใช้เพื่อเรียกร้องเครดิตสำหรับ AMT ของปีก่อนด้วย

การปรับเปลี่ยนอื่นๆ ในการคำนวณ AMT ได้แก่: ^{[ 15 ]}

• ไม่อนุญาตให้หักลดหย่อนรายการเบ็ดเตล็ด ซึ่งรวมถึงรายการทั้งหมดที่อยู่ภายใต้เกณฑ์ 2% เช่น ค่าใช้จ่ายทางธุรกิจของพนักงาน ค่าธรรมเนียมการเตรียมเอกสารภาษี เป็นต้น
• การหักลดหย่อนดอกเบี้ยสินเชื่อบ้านจำกัดเฉพาะดอกเบี้ยจากสินเชื่อบ้านเพื่อซื้อที่อยู่อาศัยสำหรับบ้านหลังแรกและหลังที่สองเท่านั้น
• ค่าใช้จ่ายทางการแพทย์สามารถหักลดหย่อนได้ก็ต่อเมื่อเกิน 10% ของรายได้รวมที่ปรับแล้วเท่านั้น ซึ่งต่างจากอัตรา 7.5% สำหรับภาษีปกติ
• ข้อดีของการได้เปรียบจากการใช้สิทธิซื้อหุ้นเพื่อเป็นแรงจูงใจนั้นจะเกิดขึ้นเมื่อมีการใช้สิทธิและหุ้นนั้นไม่ได้ถูกขายในปีภาษีเดียวกัน ไม่ว่าหุ้นนั้นจะสามารถขายได้ทันทีหรือไม่ก็ตาม

การปรับปรุง AMT จำนวนมากใช้กับธุรกิจ^{[ 16 ]}การปรับปรุงเหล่านี้มักมีผลทำให้การหักลดหย่อนบางรายการล่าช้าออกไปหรือรับรู้รายได้เร็วขึ้น การปรับปรุงเหล่านี้ได้แก่:

• การหักค่าเสื่อมราคาต้องคำนวณโดยใช้วิธีเส้นตรง และอายุการใช้งานต้องยาวนานกว่าที่ใช้ในการคำนวณภาษีปกติ (ดูMACRS )
• การหักลดหย่อนภาษีสำหรับ "สิทธิพิเศษ" บางประเภทมีข้อจำกัด ซึ่งรวมถึงการหักลดหย่อนที่เกี่ยวข้องกับ:
  • ค่าใช้จ่ายในการหมุนเวียน
  • ต้นทุนการทำเหมือง
  • ค่าใช้จ่ายในการวิจัยและการทดลอง
  • ต้นทุนการขุดเจาะที่ไม่สามารถจับต้องได้ และ
  • การตัดจำหน่ายที่แน่นอน
• รายได้บางประเภทจะต้องรับรู้ก่อนกำหนด ซึ่งรวมถึง:
  • สัญญาระยะยาวและ
  • การขายแบบผ่อนชำระ

ในกรณีที่ภาษี AMT สูงกว่ารายได้ปกติของรัฐบาลกลาง อาจมีการให้เครดิตในอนาคตซึ่งสามารถหักล้างภาษีปกติในอนาคตได้ ในกรณีที่ภาษี AMT ไม่ได้มีผลบังคับใช้ในปีถัดไป หากภาษี AMT เกิดจากรายการปรับปรุงเวลา เช่น การใช้สิทธิ ISO อย่างไรก็ตาม เครดิตนี้มีข้อจำกัด โปรดดูรายละเอียดเพิ่มเติมในหัวข้อ "เครดิต AMT หักล้างภาษีปกติ"

ภาษีปกติที่ใช้เป็นฐานในการคำนวณ AMT พบได้ในบรรทัดต่อไปนี้ของแบบฟอร์มการยื่นภาษี: แบบฟอร์ม 1040 บุคคลธรรมดา บรรทัดที่ 44 หักด้วยเครดิตภาษีต่างประเทศ^{[ 17 ]}

มีการปรับเปลี่ยนอื่นๆ อีกหลายประการ นอกจากนี้ ส่วนแบ่งรายได้ AMT และการปรับเปลี่ยนของหุ้นส่วนหรือผู้ถือหุ้นจะไหลผ่านไปยังหุ้นส่วนหรือผู้ถือหุ้นจากห้างหุ้นส่วน^{[ 18 ]}หรือบริษัทS ^{[ 19 ]}

AMT จะลดลงด้วยเครดิตภาษีต่างประเทศซึ่งจำกัดตามรายได้ AMT แทนที่จะเป็นรายได้ที่ต้องเสียภาษีตามปกติ^{[ 20 ]}อนุญาตให้ใช้เครดิตภาษีธุรกิจที่ระบุไว้บางรายการ^{[ 21 ]}

ภาษีขั้นต่ำฉบับก่อนหน้าได้รับการบัญญัติโดยพระราชบัญญัติปฏิรูปภาษีปี 1969 ^{[ 22 ]}และมีผลบังคับใช้ในปี 1970 รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังโจเซฟ บาร์เป็นผู้กระตุ้นให้เกิดการบังคับใช้กฎหมายนี้ โดยประกาศว่าครัวเรือนที่มีรายได้สูง 155 ครัวเรือนไม่ได้จ่ายภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางแม้แต่บาทเดียว^{[ 23 ] [ 24 ]}ครัวเรือนเหล่านี้ได้ใช้ประโยชน์จากสิทธิประโยชน์ทางภาษีและการหักลดหย่อนมากมายจนทำให้ภาระภาษีของพวกเขาลดลงเหลือศูนย์^{[ 25 ]}รัฐสภาจึงตอบสนองโดยการสร้างภาษีเพิ่มเติมสำหรับครัวเรือนที่มีรายได้สูง เท่ากับ 10% ของผลรวมของสิทธิพิเศษทางภาษีที่เกิน 30,000 ดอลลาร์ บวกกับภาระภาษีปกติของผู้เสียภาษี^{[ 26 ]}

คำอธิบายเกี่ยวกับพระราชบัญญัติปี 1969 ที่จัดทำโดยเจ้าหน้าที่ของคณะกรรมการร่วมด้านภาษีสรรพากรของรัฐสภา ได้อธิบายเหตุผลของการใช้ภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) ไว้ดังนี้:

ระบบภาษีแบบเดิมไม่ได้กำหนดขีดจำกัดจำนวนรายได้ที่บุคคลหรือนิติบุคคลสามารถยกเว้นภาษีได้อันเนื่องมาจากสิทธิพิเศษทางภาษีต่างๆ ส่งผลให้ภาระภาษีของบุคคลหรือนิติบุคคลที่มีรายได้ทางเศรษฐกิจใกล้เคียงกันมีความแตกต่างกันอย่างมาก ขึ้นอยู่กับขนาดของรายได้ที่ได้รับสิทธิพิเศษ โดยทั่วไปแล้ว ผู้เสียภาษีที่เป็นบุคคลหรือนิติบุคคลที่ได้รับรายได้ส่วนใหญ่จากการให้บริการส่วนบุคคลหรือการผลิต จะถูกเก็บภาษีในอัตราที่สูงกว่าผู้อื่น ในทางกลับกัน บุคคลหรือนิติบุคคลที่ได้รับรายได้ส่วนใหญ่จากแหล่งรายได้อื่นๆ เช่น กำไรจากการขายสินทรัพย์ หรือได้รับประโยชน์จากสัญญาเช่าสุทธิ การคิดค่าเสื่อมราคาอสังหาริมทรัพย์แบบเร่งด่วน การหักค่าเสื่อมราคาตามสัดส่วน หรือกิจกรรมอื่นๆ ที่ได้รับสิทธิพิเศษทางภาษี มักจะจ่ายภาษีในอัตราที่ค่อนข้างต่ำ ในความเป็นจริง บุคคลที่มีรายได้สูงจำนวนมากที่ได้รับประโยชน์จากข้อกำหนดเหล่านี้ จ่ายภาษีในอัตราที่ต่ำกว่าบุคคลที่มีรายได้ปานกลางเสียอีก ในกรณีที่รุนแรง บุคคลบางคนมีรายได้ทางเศรษฐกิจสูงโดยไม่ต้องเสียภาษีเลย ตัวอย่างเช่น กรณีการยื่นแบบแสดงรายการภาษี 154 รายการในปี พ.ศ. 2509 ซึ่งมีรายได้สุทธิที่ปรับแล้ว 200,000 ดอลลาร์ต่อปี (ไม่รวมรายได้ที่ได้รับการยกเว้นซึ่งไม่ปรากฏในแบบแสดงรายการภาษีที่ยื่น) ในทำนองเดียวกัน บริษัทขนาดใหญ่จำนวนหนึ่งไม่ได้จ่ายภาษีเลย หรือจ่ายภาษีในอัตราที่ต่ำมาก^{[ 27 ]}

ภาษี AMT ได้มีการเปลี่ยนแปลงหลายครั้งนับตั้งแต่ปี 1969 การเปลี่ยนแปลงที่สำคัญที่สุด ตามที่คณะกรรมการร่วมด้านภาษีระบุไว้ เกิดขึ้นภายใต้พระราชบัญญัติความเสมอภาคทางภาษีและความรับผิดชอบทางการคลังในยุคเรแกน ปี 1982 ^{[ 26 ]}กฎหมายดังกล่าวได้เปลี่ยนภาษี AMT จากภาษีเพิ่มเติมไปเป็นรูปแบบปัจจุบัน คือ ระบบภาษีคู่ขนาน โครงสร้างปัจจุบันของภาษี AMT สะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงที่เกิดขึ้นจากกฎหมายปี 1982 อย่างไรก็ตาม การมีส่วนร่วมและรายได้จากภาษี AMT ลดลงอย่างมากชั่วคราวหลังจากการเปลี่ยนแปลงในปี 1986 ^{[ 28 ]}รัฐสภาได้ทำการเปลี่ยนแปลงกฎหมายที่สำคัญอื่นๆ แต่มีความสำคัญน้อยกว่า ในปี 1978, 1982 และ 1986 ^{[ 29 ]}

การเปลี่ยนแปลงที่สำคัญเพิ่มเติมเกิดขึ้นอันเป็นผลมาจากพระราชบัญญัติการปรับงบประมาณแบบครอบคลุมปี 1990 และ 1993 ซึ่งเพิ่มอัตรา AMT เป็น 24% จากระดับก่อนหน้าที่ 21% จากนั้นเป็น 26% และ 28% สำหรับผู้ยื่นภาษีรายบุคคลที่มีรายได้เกิน 175,000 ดอลลาร์^{[ 30 ]}ปัจจุบัน ผู้เสียภาษีบางรายที่มีรายได้ไม่สูงมากหรือไม่ได้เข้าร่วมในสิทธิประโยชน์ทางภาษีพิเศษและ/หรือกิจกรรมต่างๆ มากมายจะต้องจ่าย AMT ^{[ 31 ]}

นับตั้งแต่นั้นมา รัฐสภาได้ออกกฎหมายแก้ไขชั่วคราวเป็นระยะเวลาหนึ่งปี โดยมีเป้าหมายเพื่อลดผลกระทบของภาษีให้น้อยที่สุด แม้ว่าจะไม่ได้มีการปรับดัชนีตามอัตราเงินเฟ้อโดยอัตโนมัติจนกระทั่งมีการเปลี่ยนแปลงกฎหมายในช่วงต้นปี 2556 แต่รัฐสภาก็ได้เพิ่มวงเงินยกเว้นภาษีหลายครั้ง นอกจากนี้ อัตราภาษีสำหรับบุคคลธรรมดายังเพิ่มขึ้นในปี 2534 และ 2536 และมีการจำกัดภาษีสำหรับกำไรจากการลงทุนและเงินปันผลที่มีคุณสมบัติครบถ้วนในปี 2546

สำหรับปีภาษี 2550 การแก้ไขดังกล่าวได้รับการอนุมัติเมื่อวันที่ 20 ธันวาคม 2550 แต่หลังจากที่ IRS ได้ออกแบบแบบฟอร์มสำหรับปี 2550 ไปแล้ว IRS จึงต้องตั้งโปรแกรมแบบฟอร์มใหม่เพื่อให้สอดคล้องกับการเปลี่ยนแปลงกฎหมาย^{[ 32 ]}

อัตราภาษีและการยกเว้นภาษีที่เพิ่มขึ้นแสดงอยู่ในตารางต่อไปนี้:

ตั้งแต่ปี 1986 ถึง 2017 อัตราภาษีสำหรับบริษัทคงอยู่ที่ 20% และจำนวนเงินยกเว้นยังคงอยู่ที่ 40,000 ดอลลาร์ ในปี 2018 ภาษี AMT ของบริษัทถูกยกเลิกอย่างถาวร ก่อนปีภาษี 2018 บริษัทที่มีรายได้รวมเฉลี่ยต่อปี 7,500,000 ดอลลาร์หรือน้อยกว่าในช่วงสามปีที่ผ่านมาจะได้รับการยกเว้นจาก AMT แต่เฉพาะตราบใดที่พวกเขายังคงผ่านเกณฑ์นี้^{[ 33 ]}นอกจากนี้ บริษัทจะได้รับการยกเว้นจาก AMT ในปีแรกที่ก่อตั้งเป็นบริษัท บริษัทในเครือจะได้รับการปฏิบัติเสมือนเป็นบริษัทเดียวสำหรับการยกเว้นทั้งสามรายการ (40,000 ดอลลาร์ 7.5 ล้านดอลลาร์ และปีแรก) ^{[ 34 ]}ก่อนหน้านี้ บริษัทต่างๆ ได้ยื่นแบบฟอร์ม 4626 ที่เก็บถาวรเมื่อวันที่ 28 กรกฎาคม 2018 ที่Wayback Machineสำหรับ AMT นอกจากนี้ บริษัทต่างๆ ยังต้องได้รับการปรับปรุง (เพิ่มขึ้นหรือลดลง) สำหรับกำไรปัจจุบันที่ปรับปรุงแล้วด้วย

พระราชบัญญัติบรรเทาภาระภาษีของชาวอเมริกันปี 2012กำหนดจำนวนเงินยกเว้นภาษีในปี 2012 ไว้ที่ 78,750 ดอลลาร์สำหรับผู้ที่ยื่นภาษีร่วมกันแบบสมรส และ 50,600 ดอลลาร์สำหรับผู้ที่ยื่นภาษีแบบบุคคลเดียว และกำหนดให้จำนวนเงินยกเว้นภาษีในอนาคตมีการปรับดัชนีตามอัตราเงินเฟ้อ^{[ 35 ] [ 36 ]}

ภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) ^{[ 37 ]}จะถูกเรียกเก็บจากมาตรการรายได้ทางเลือกที่ครอบคลุมมากกว่าภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางปกติ ในเชิงแนวคิด ภาษีนี้จะถูกเรียกเก็บแทนภาษีปกติ ไม่ใช่เรียกเก็บเพิ่มเติมจากภาษีปกติ

AMT จะถูกเรียกเก็บหากภาษีขั้นต่ำชั่วคราวเกินกว่าภาษีปกติ^{[ 38 ]}ภาษีขั้นต่ำชั่วคราวคืออัตราภาษี AMT คูณด้วยรายได้ที่ต้องเสียภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMTI) ลบด้วยเครดิตภาษีต่างประเทศ AMT ภาษีปกติคือภาษีเงินได้ปกติที่ลดลงเฉพาะเครดิตภาษีต่างประเทศและทรัพย์สิน^{[ 17 ]}ในปีใดก็ตามที่ภาษีปกติเกินกว่าภาษีขั้นต่ำชั่วคราว จะมีการให้เครดิต (เครดิต AMT) หักล้างกับภาษีปกติในส่วนที่ผู้เสียภาษีได้จ่าย AMT ในปีก่อนหน้า เครดิตนี้อาจไม่ลดภาษีปกติลงต่ำกว่าภาษีขั้นต่ำชั่วคราว

รายได้ขั้นต่ำที่ต้องเสียภาษีตามเกณฑ์ทางเลือก คือ รายได้ที่ต้องเสียภาษีตามปกติ บวกหรือลบด้วยการปรับปรุงบางประการ บวกด้วยรายการที่ได้รับสิทธิพิเศษทางภาษี หักด้วยจำนวนเงินยกเว้นที่อนุญาต (ตามที่ลดลงตามลำดับ)

บุคคลธรรมดา กองมรดก และทรัสต์ต้องเสียภาษี AMT ห้างหุ้นส่วนและบริษัท S โดยทั่วไปไม่ต้องเสียภาษีเงินได้หรือภาษี AMT ^{[ 39 ]}แต่จะส่งผ่านรายได้และรายการที่เกี่ยวข้องกับการคำนวณ AMT ไปยังหุ้นส่วนและผู้ถือหุ้นแทน^{[ 40 ]}บุคคลต่างชาติต้องเสียภาษี AMT เฉพาะรายได้ที่เชื่อมโยงกับการค้าหรือธุรกิจในสหรัฐอเมริกาเท่านั้น^{[ 41 ]}

อัตรา AMT แตกต่างกันไปตามประเภทของผู้เสียภาษี^{[ 42 ]}จนถึงปี 2018 บุคคลธรรมดา กองมรดก และทรัสต์ต้องเสียภาษีในอัตราเดียวกันสำหรับกำไรจากทุนระยะยาวสำหรับภาษีปกติและ AMT

ไม่อนุญาตให้หักลดหย่อนสำหรับค่าลดหย่อนส่วนบุคคล แต่ผู้เสียภาษีทุกคนจะได้รับค่าลดหย่อนซึ่งจะลดลงตามระดับรายได้ที่สูงขึ้น^{[ 43 ]}ดูจำนวนเงินค่าลดหย่อนและจุดลดลงข้างต้น เนื่องจากค่าลดหย่อนจะลดลง อัตราภาษีส่วนเพิ่มที่แท้จริง (1.25*26% = 32.5%) จึงสูงกว่าสำหรับรายได้ที่สูงกว่าจุดลดลง การลดลงสำหรับผู้ที่ยื่นภาษีแยกกัน (MFS) จะไม่หยุดลงเมื่อค่าลดหย่อนเป็นศูนย์ ไม่ว่าจะเป็นในปี 2009 หรือ 2010 เนื่องจากค่าลดหย่อน MFS เป็นครึ่งหนึ่งของค่าลดหย่อนร่วม แต่การลดลงเป็นจำนวนเต็ม ดังนั้นสำหรับผู้ยื่นภาษี MFS จำนวนการลดลงอาจสูงถึงสองเท่าของจำนวนค่าลดหย่อน ส่งผลให้เกิด 'ค่าลดหย่อนติดลบ'

ตัวอย่างเช่น จากข้อมูลปี 2009 ผู้ยื่นภาษีที่มีรายได้ 358,800 ดอลลาร์ ไม่เพียงแต่จะไม่ได้รับการยกเว้นภาษีเลย แต่ยังต้องเสียภาษีเพิ่มอีก 35,475 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นรายได้ที่ไม่ได้เกิดขึ้นจริง (ดู "บรรทัดที่ 29 — รายได้ขั้นต่ำที่ต้องเสียภาษีทางเลือก" ในคำแนะนำสำหรับแบบฟอร์ม 6251 ปี 2009หรือ "บรรทัดที่ 28 — รายได้ขั้นต่ำที่ต้องเสียภาษีทางเลือก" ในคำแนะนำสำหรับแบบฟอร์ม 6251 ปี 2010 ) สิ่งนี้ทำให้คู่สมรสที่มีรายได้ต่างกันไม่ได้รับประโยชน์จากการยื่นภาษีแยกกัน เพื่อให้ผู้ที่มีรายได้น้อยกว่าได้รับประโยชน์จากจำนวนการยกเว้นภาษีบางส่วนที่จะถูกหักออกไปหากยื่นภาษีร่วมกัน เมื่อยื่นภาษีแยกกัน คู่สมรสแต่ละคนไม่เพียงแต่จะได้รับการยกเว้นภาษีของตนเองที่ถูกหักออกไปเท่านั้น แต่ยังต้องเสียภาษีจากการยกเว้นภาษีครั้งที่สองด้วย โดยสันนิษฐานว่าคู่สมรสอีกฝ่ายอาจจะอ้างสิทธิ์ในการยกเว้นภาษีนั้นในแบบฟอร์มภาษี MFS แยกต่างหากของตนเอง

ผู้เสียภาษีทุกคนที่อ้างสิทธิ์ในการหักค่าเสื่อมราคาจะต้องปรับการหักเหล่านั้นในการคำนวณรายได้ AMT ให้เท่ากับจำนวนเงินที่หักได้สำหรับ AMT ^{[ 44 ]}สำหรับวัตถุประสงค์ของ AMT ค่าเสื่อมราคาจะคำนวณจากสินทรัพย์ส่วนใหญ่โดยใช้วิธีเส้นตรงโดยใช้อายุการใช้งานของสินทรัพย์ เมื่อผู้เสียภาษีต้องรับรู้กำไรหรือขาดทุนจากการจำหน่ายสินทรัพย์ที่คิดค่าเสื่อมราคาได้ (หรือโรงงานควบคุมมลพิษ) กำไรหรือขาดทุนจะต้องปรับให้สะท้อนถึงจำนวนค่าเสื่อมราคา AMT แทนที่จะเป็นจำนวนค่าเสื่อมราคาปกติ^{[ 45 ]} การปรับปรุงนี้ยังใช้กับจำนวนเงินเพิ่มเติมที่หักในปีที่ ได้ มาซึ่งสินทรัพย์ สำหรับรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับการคำนวณเหล่านี้ โปรดดูMACRS

นอกจากนี้ ก่อนปี 2018 ผู้เสียภาษีนิติบุคคลอาจต้องทำการปรับปรุงการหักค่าเสื่อมราคาในการคำนวณการปรับปรุงกำไรปัจจุบันที่ปรับปรุงแล้ว (ACE) ^{[ 46 ]}การปรับปรุงดังกล่าวจะใช้ได้เฉพาะกับสินทรัพย์ที่ได้มาก่อนปี 1989 เท่านั้น

นอกจากนี้ยังต้องมีการปรับเปลี่ยนในส่วนต่อไปนี้ด้วย:

• สัญญาระยะยาว: ผู้เสียภาษีต้องใช้วิธีเปอร์เซ็นต์ความสำเร็จสำหรับ AMT ^{[ 47 ]}
• ต้นทุนการสำรวจและพัฒนาเหมืองแร่จะต้องถูกบันทึกเป็นสินทรัพย์และตัดจำหน่ายเป็นระยะเวลา 10 ปี แทนที่จะบันทึกเป็นค่าใช้จ่าย^{[ 48 ]}
• ไม่อนุญาตให้หักลดหย่อนเร่งด่วนบางรายการที่เกี่ยวข้องกับสิ่งอำนวยความสะดวกควบคุมมลพิษ^{[ 49 ]}
• เครดิตที่อนุญาตสำหรับแอลกอฮอล์และเชื้อเพลิงไบโอดีเซลรวมอยู่ในรายได้^{[ 50 ]}

บุคคลทั่วไปไม่ได้รับอนุญาตให้หักลดหย่อนบางรายการในการคำนวณ AMT ที่ได้รับอนุญาตสำหรับภาษีปกติ^{[ 14 ]}ไม่อนุญาตให้หักลดหย่อนสำหรับการยกเว้นส่วนบุคคลหรือการหักลดหย่อนมาตรฐาน การลดหย่อนแบบแยกรายการไม่มีผลบังคับใช้ ไม่อนุญาตให้หักลดหย่อนภาษีเงินได้หรือภาษีทรัพย์สินของรัฐ ท้องถิ่น หรือต่างประเทศ การเรียกคืนภาษีดังกล่าวไม่รวมอยู่ใน AMTI ไม่อนุญาตให้หักลดหย่อนสำหรับการหักลดหย่อนแบบแยกรายการเบ็ดเตล็ดส่วนใหญ่

ค่าใช้จ่ายทางการแพทย์สามารถหักลดหย่อนภาษี AMT ได้เฉพาะในส่วนที่เกิน 10% ของรายได้รวมที่ปรับแล้วเท่านั้น (นี่ไม่ใช่เรื่องเฉพาะของ AMT เท่านั้น แต่ยังใช้กับภาษีเงินได้ปกติด้วย) ^{[ 51 ]}

การหักลดหย่อนค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยสำหรับบุคคลธรรมดาอาจได้รับการปรับปรุง^{[ 52 ]}โดยทั่วไป ดอกเบี้ยที่จ่ายสำหรับหนี้ที่ใช้ในการซื้อ สร้าง หรือปรับปรุงที่อยู่อาศัยหลักหรือที่อยู่อาศัยที่สองของบุคคลธรรมดาจะไม่ได้รับผลกระทบ ซึ่งรวมถึงดอกเบี้ยที่เกิดจากการรีไฟแนนซ์หนี้ดังกล่าว นอกจากนี้ ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยจากการลงทุนสามารถหักลดหย่อนสำหรับ AMT ได้เฉพาะในส่วนของรายได้จากการลงทุนสุทธิที่ปรับปรุงแล้วเท่านั้น ดอกเบี้ยอื่นที่ไม่ใช่ธุรกิจโดยทั่วไปจะไม่สามารถหักลดหย่อนสำหรับ AMT ได้

นอกจากนี้ยังมีการปรับปรุงสำหรับตัวเลือกหุ้นจูงใจที่มีคุณสมบัติและหุ้นที่ได้รับภายใต้แผนการซื้อหุ้นของพนักงาน^{[ 53 ]}ในทั้งสองกรณี พนักงานจะต้องรับรู้รายได้เพื่อวัตถุประสงค์ของ AMT ในส่วนของข้อตกลงหรือค่าตอบแทน นายจ้างได้รับอนุญาตให้หักลดหย่อนในส่วนนี้ และพนักงานมีฐานในหุ้นที่ได้รับ

ค่าใช้จ่ายในการหมุนเวียนและการวิจัยจะต้องถูกบันทึกเป็นสินทรัพย์และตัดจำหน่าย^{[ 54 ]}

ก่อนปี 2018 บริษัทต่างๆ จำเป็นต้องทำการปรับปรุงตามกำไรปัจจุบันที่ปรับปรุงแล้ว (ACE) ^{[ 46 ]}การปรับปรุงจะเพิ่มหรือลด AMTI เป็น 75% ของความแตกต่างระหว่าง ACE และ AMTI ACE คือ AMTI ที่ปรับปรุงเพิ่มเติมสำหรับรายการบางรายการ ซึ่งรวมถึงการปรับค่าเสื่อมราคาเพิ่มเติมสำหรับสินทรัพย์ส่วนใหญ่ การปรับปรุงเพื่อให้สะท้อนถึงรายได้และกำไรได้ใกล้เคียงยิ่งขึ้น ต้นทุนแทนการคิดค่าเสื่อมราคาตามเปอร์เซ็นต์ LIFO การบริจาคเพื่อการกุศล และรายการอื่นๆ บางรายการ

การหักลบสำหรับผลขาดทุนจากการดำเนินงานสุทธิจะถูกปรับตามผลขาดทุนของ AMTI ^{[ 55 ]}

การขาดทุนจากฟาร์มมีข้อจำกัดสำหรับวัตถุประสงค์ของ AMT การขาดทุนจากกิจกรรมที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้จะถูกคำนวณใหม่สำหรับวัตถุประสงค์ของ AMT โดยอิงจากรายได้และการหักลดหย่อนตามที่คำนวณใหม่สำหรับ AMT การปรับปรุงบางประการใช้กับกฎการขาดทุนจากฟาร์มและกิจกรรมที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้สำหรับผู้เสียภาษีที่ล้มละลาย^{[ 56 ]}

ผู้เสียภาษีทุกคนต้องบวกการหักลดหย่อนภาษีพิเศษกลับเข้าไปในการคำนวณ AMTI ^{[ 57 ]}การหักลดหย่อนภาษีพิเศษประกอบด้วยจำนวนเงินหักลดหย่อนดังต่อไปนี้:

• เปอร์เซ็นต์การลดลงของมูลค่าที่เกินกว่ามูลค่าพื้นฐาน
• การหักค่าใช้จ่ายในการขุดเจาะที่ไม่มีตัวตนซึ่งเกินกว่าจำนวนที่อนุญาตหากค่าใช้จ่ายเหล่านั้นถูกบันทึกเป็นสินทรัพย์และตัดจำหน่าย โดยมีการปรับปรุงแก้ไข
• ดอกเบี้ยที่ได้รับการยกเว้นภาษีจากพันธบัตรที่ใช้ในการจัดหาเงินทุนสำหรับกิจกรรมส่วนตัวบางอย่าง รวมถึงเงินปันผลจากกองทุนรวมที่ได้จากดอกเบี้ยดังกล่าว
• การคิดค่าเสื่อมราคาบางรายการสำหรับสินทรัพย์ที่สร้างก่อนปี 1987
• 7% ของกำไรที่ได้รับการยกเว้นจากการลงทุนในหุ้นธุรกิจขนาดเล็กบางประเภท

ผู้เสียภาษีสามารถเลือกที่จะตัดบัญชีรายการที่ได้รับสิทธิพิเศษทางภาษีบางรายการเป็นระยะเวลา 10 ปี แทนการเพิ่มสิทธิพิเศษกลับเข้าไปได้

โปรดทราบว่าในปีก่อนหน้า มีรายการสิทธิประโยชน์ทางภาษีอื่นๆ บางรายการที่เกี่ยวข้องกับบทบัญญัติที่ถูกยกเลิกไปแล้ว

อนุญาตให้หักเครดิตจาก AMT สำหรับภาษีต่างประเทศ^{[ 58 ]}และเครดิตธุรกิจบางประเภทที่ระบุไว้^{[ 59 ]}

วงเงินเครดิตภาษีต่างประเทศ AMT จะถูกกำหนดใหม่โดยอิงจาก AMTI แทนที่จะเป็นรายได้ที่ต้องเสียภาษีตามปกติ ดังนั้น การปรับปรุงและรายการสิทธิพิเศษทางภาษีทั้งหมดข้างต้นจะต้องนำมาใช้ในการคำนวณวงเงินเครดิตภาษีต่างประเทศ AMT ด้วย

หลังจากที่ผู้เสียภาษีได้ชำระ AMT แล้ว จะมีการให้เครดิตหักล้างภาษีปกติในอนาคตเป็นจำนวนเงินเท่ากับ AMT ^{[ 60 ]}โดยทั่วไปแล้ว เครดิตสำหรับบุคคลธรรมดาจะจำกัดอยู่ที่จำนวนเงิน AMT ที่เกิดจากรายการเลื่อนการชำระ (เช่น การใช้สิทธิซื้อหุ้นจูงใจ) ซึ่งแตกต่างจากรายการยกเว้น (เช่น ภาษีของรัฐและท้องถิ่น) ^{[ 61 ]}เครดิตนี้ถูกจำกัดไว้เพื่อไม่ให้ภาษีปกติลดลงต่ำกว่า AMT สำหรับปีนั้น ผู้เสียภาษีอาจใช้วิธีการที่ง่ายขึ้นโดยคำนวณวงเงินเครดิตภาษีต่างประเทศ AMT ตามสัดส่วนของวงเงินเครดิตภาษีต่างประเทศปกติ แบบฟอร์ม IRS 8801 ใช้ในการเรียกร้องเครดิตนี้

The alternative minimum tax may apply to individuals exercising stock options. Under AMT rules, for incentive stock options at the time of exercise, the "bargain element" or "spread price" (the difference between the strike price and fair market value) is treated as an AMT adjustment, and therefore needs to be added to the AMT calculation even though no ordinary income tax is due at the time of exercise. In contrast, under the regular tax rules capital gains taxes are not paid until the actual shares of stock are sold. For example, if someone exercised a 10,000 share Nortel stock option at $7 when the stock price was at $87, the bargain element was $80 per share or $800,000. Without selling the stock, the stock price dropped to $7. Although the real gain is $0, the $800,000 bargain element still becomes an AMT adjustment, and the taxpayer owes around $200,000 in AMT.

The AMT was designed to prevent people from using loopholes in the tax law to avoid tax. However, the inclusion of unrealized gain on incentive stock options imposes difficulties for people who cannot come up with cash to pay tax on gains that they have not realized yet. As a result, Congress has taken action to modify the AMT regarding incentive stock options. In 2000 and 2001, people exercised incentive stock options and held onto the shares, hoping to pay long-term capital gains taxes instead of short-term capital gains taxes.^[62] Many of these people were forced to pay the AMT on this income, and by the end of the year, the stock was no longer worth the amount of alternative minimum tax owed, forcing some individuals into bankruptcy. In the Nortel example given above, the individual would receive a credit for the AMT paid when the individual did eventually sell the Nortel shares. However, given the way AMT carryover amounts are recalculated each year, the eventual credit received is in many cases less than originally paid.

ในตัวอย่างของ Nortel ข้างต้น ผู้เสียภาษีอาจหลีกเลี่ยงปัญหาได้โดยการขายหุ้นจำนวนมากพอที่จะครอบคลุมภาระภาษี AMT ทันทีเมื่อใช้สิทธิซื้อหุ้น อย่างไรก็ตาม ภาษี AMT ยังใช้กับสิทธิซื้อหุ้นในบริษัทที่ยังไม่เข้าตลาดหลักทรัพย์หรือบริษัทเอกชนด้วย ในกรณีเช่นนี้ กรมสรรพากรจะคำนวณ "มูลค่าตลาดที่เป็นธรรม" ของหุ้นโดยอิงจากข้อมูลที่บริษัทจัดหาให้ ดังนั้นอาจถือว่าหุ้นมีมูลค่าสูงแม้ว่าพนักงานอาจไม่สามารถขายได้ (ไม่ว่าจะเป็นเพราะไม่มีตลาด หรือเพราะข้อจำกัดตามสัญญา เช่นระยะเวลาห้ามขาย ) ในกรณีเช่นนี้ พนักงานอาจไม่สามารถใช้สิทธิซื้อหุ้นได้เว้นแต่จะมีเงินสดเพียงพอที่จะจ่ายภาษี AMT

แม้ว่าเดิมทีภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) ถูกกำหนดขึ้นเพื่อกำหนดเป้าหมายครัวเรือนที่มีรายได้สูง 155 ครัวเรือน แต่ในปี 2017 ภาษีนี้ได้ขยายวงกว้างจนส่งผลกระทบต่อผู้เสียภาษีถึง 5.2 ล้านรายในแต่ละปี ทำให้รัฐบาลกลางจัดเก็บภาษีได้ 36.2 พันล้านดอลลาร์ หรือ 2.4% ของรายได้ภาษีเงินได้ทั้งหมด การผ่านร่างกฎหมายแก้ไขเพิ่มเติมรัฐธรรมนูญว่าด้วยการจัดการภาษี (TCJA) สำหรับปีภาษี 2018 ได้ลดจำนวนผู้ได้รับผลกระทบลงเหลือประมาณ 0.1% ของผู้เสียภาษีทั้งหมด และคาดว่าจำนวนนี้จะเพิ่มขึ้นอีกครั้งในปี 2026 เมื่อบทบัญญัติเฉพาะบุคคลของ TCJA หมดอายุลง

ตัวอย่างเช่น ในปี 1997 มีผู้เสียภาษี 605,000 รายที่จ่าย AMT ^{[ 63 ]}แต่ในปี 2008 จำนวนผู้เสียภาษีที่ได้รับผลกระทบเพิ่มขึ้นเป็น 3.9 ล้านราย หรือประมาณ 4% ของผู้เสียภาษีรายบุคคล ทำให้มีรายได้ภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลาง 1,031 ล้านดอลลาร์เป็นจำนวน 26 พันล้านดอลลาร์^{[ 64 ]}โดยรวมแล้ว 27% ของครัวเรือนที่จ่าย AMT ในปี 2008 มีรายได้รวมที่ปรับแล้ว 200,000 ดอลลาร์หรือน้อยกว่า^{[ 65 ]}

เหตุผลหลักที่ทำให้ AMT เพิ่มขึ้นตั้งแต่ปี 1978 ถึง 2013 คือ การยกเว้น AMT ซึ่งแตกต่างจากรายการภาษีเงินได้ทั่วไป ไม่ได้มีการปรับตามอัตราเงินเฟ้อก่อนปี 2013 ซึ่งหมายความว่าเกณฑ์รายได้ไม่ได้ปรับให้ทันกับค่าครองชีพ^{[ 66 ]}ส่งผลให้ภาษีนี้ส่งผลกระทบต่อครัวเรือนจำนวนมากขึ้นทุกปี เนื่องจากรายได้ของคนงานปรับตามอัตราเงินเฟ้อและเกินระดับคุณสมบัติในการเสียภาษี AMT แม้ว่าจะไม่ได้ปรับตามอัตราเงินเฟ้อ แต่รัฐสภามักจะผ่านกฎหมายเพิ่มจำนวนเงินยกเว้นในระยะสั้น ศูนย์นโยบายภาษี (กลุ่มวิจัย) ประเมินว่าหาก AMT ได้รับการปรับตามอัตราเงินเฟ้อในปี 1985 และหากการลดภาษีของบุชไม่ได้มีผลบังคับใช้ จะมีผู้เสียภาษีเพียง 300,000 ราย แทนที่จะเป็น 27 ล้านรายตามที่คาดการณ์ไว้ ที่จะต้องเสียภาษีนี้ในปี 2010 ^{[ 67 ]}ประธานาธิบดีบารัค โอบามา ได้รวมการปรับ AMT ตามอัตราเงินเฟ้อไว้ในข้อเสนองบประมาณปีงบประมาณ 2011 ของเขา ซึ่งไม่ผ่านการอนุมัติ

การลดภาษีของบุชในช่วงปี 2544–2549 ยังทำให้ผลกระทบของ AMT รุนแรงขึ้นด้วยการลดอัตราภาษีส่วนเพิ่ม (เช่น อัตราสูงสุดจาก 39.6% เหลือ 35%) ^{[ 66 ]}โดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงอัตรา AMT ที่สอดคล้องกัน นักเศรษฐศาสตร์มักเรียกสิ่งนี้ว่า "ผลกระทบย้อนกลับ" ของการลดภาษีของบุช^{[ 63 ]}

เนื่องจาก AMT ขยายตัวตั้งแต่ปี 1978 ถึง 2017 ความไม่เท่าเทียมกันที่เกิดจากโครงสร้างของภาษีจึงปรากฏชัดเจนยิ่งขึ้น ผู้เสียภาษีไม่ได้รับอนุญาตให้หักภาษีของรัฐและท้องถิ่นในการคำนวณภาระ AMT ของตน ส่งผลให้ผู้เสียภาษีที่อาศัยอยู่ในรัฐที่มีอัตราภาษีเงินได้สูงมีโอกาสจ่าย AMT มากกว่าผู้ที่อาศัยอยู่ในรัฐที่มีอัตราภาษีเงินได้ต่ำกว่าถึง 7 เท่า^{[ 68 ]}ในทำนองเดียวกัน ผู้เสียภาษีไม่ได้รับอนุญาตให้หักการยกเว้นส่วนบุคคลในการคำนวณภาระ AMT ของตน ส่งผลให้ครอบครัวขนาดใหญ่มีแนวโน้มที่จะจ่าย AMT มากกว่าครอบครัวขนาดเล็ก^{[ 69 ]}ด้วยการผ่านร่าง TCJA ซึ่งยกเลิกการยกเว้นส่วนบุคคลและหันมาใช้การหักลดหย่อนมาตรฐานที่ขยายออกไป ปัญหานี้จึงหมดไป

ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา AMT ได้รับความสนใจเพิ่มมากขึ้น

อัตราภาษี AMT ไม่ได้ถูกเปลี่ยนแปลงพร้อมกับอัตราภาษีเงินได้ปกติการลดภาษีที่ผ่านในปี 2544 ได้ลดอัตราภาษีเงินได้ ปกติ แต่ไม่ได้ลดอัตราภาษี AMT ส่งผลให้บางคนได้รับผลกระทบจากภาษี AMT ซึ่งไม่ใช่กลุ่มเป้าหมายที่กฎหมายตั้งใจไว้ ผู้ที่มีค่าลดหย่อนจำนวนมาก โดยเฉพาะอย่างยิ่งผู้ที่อาศัยอยู่ในรัฐหรือเมืองที่มีอัตราภาษีเงินได้สูง หรือผู้ที่มีค่าลดหย่อนดอกเบี้ยจำนองที่ไม่เข้าเกณฑ์ จะได้รับผลกระทบมากที่สุด ภาษี AMT ยังมีศักยภาพที่จะเก็บภาษีจากครอบครัวที่มีผู้พึ่งพาจำนวนมาก (โดยปกติคือเด็ก) แม้ว่าในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมารัฐสภาได้ดำเนินการเพื่อป้องกันไม่ให้ค่าลดหย่อนสำหรับผู้พึ่งพา โดยเฉพาะอย่างยิ่งเด็ก เป็นสาเหตุให้ต้องเสียภาษี AMT

เนื่องจาก AMT ไม่ได้รับการปรับดัชนีตามอัตราเงินเฟ้อจนถึงปี 2556 และเนื่องจากการลดภาษีเมื่อเร็วๆ นี้^{[ 25 ] [ 70 ]}ทำให้ผู้เสียภาษีที่มีรายได้ปานกลางจำนวนมากขึ้นต้องเสียภาษีนี้ การขาดการปรับดัชนีทำให้เกิดการเพิ่มขึ้นของอัตราภาษี การลดภาษีปกติเมื่อเร็วๆ นี้มีผลทำให้ผู้เสียภาษีจำนวนมากต้องจ่าย AMT บางส่วน ซึ่งลดหรือขจัดประโยชน์จากการลดอัตราภาษีปกติ (อย่างไรก็ตาม ในทุกกรณีดังกล่าว ภาษีที่ต้องชำระโดยรวมจะไม่เพิ่มขึ้น) ^{[ 71 ]}

ในปี พ.ศ. 2549 รายงานของทนายความผู้เสียภาษีแห่งชาติของ IRS เน้นย้ำว่า AMT เป็นปัญหาที่ร้ายแรงที่สุดเพียงอย่างเดียวในประมวลกฎหมายภาษี ทนายความระบุว่า AMT ลงโทษผู้เสียภาษีที่มีบุตรหรืออาศัยอยู่ในรัฐที่มีอัตราภาษีสูง และความซับซ้อนของ AMT ทำให้ผู้เสียภาษีส่วนใหญ่ที่ต้องเสีย AMT ไม่รู้ตัวจนกว่าจะเตรียมแบบแสดงรายการภาษีหรือได้รับการแจ้งเตือนจาก IRS ^{[ 72 ]}เอกสารสรุปที่ออกโดยสำนักงานงบประมาณรัฐสภา (CBO) (ฉบับที่ 4, 15 เมษายน พ.ศ. 2547) สรุปได้ว่า:

ในช่วงทศวรรษข้างหน้า จำนวนผู้เสียภาษีที่ต้องรับผิดชอบภาษี AMT จะเพิ่มขึ้นเรื่อยๆ หากไม่มีการเปลี่ยนแปลงใดๆ ในปี 2010 ผู้เสียภาษีหนึ่งในห้าคนจะต้องรับผิดชอบภาษี AMT และผู้เสียภาษีที่แต่งงานแล้วเกือบทุกคนที่มีรายได้ระหว่าง 100,000 ถึง 500,000 ดอลลาร์จะต้องเสียภาษีทางเลือกนี้ แทนที่จะส่งผลกระทบเฉพาะผู้เสียภาษีที่มีรายได้สูงซึ่งโดยปกติจะไม่ต้องเสียภาษี ภาษี AMT ได้ขยายขอบเขตไปถึงครัวเรือนที่มีรายได้ปานกลางค่อนข้างสูงจำนวนมาก เมื่อจำนวนผู้เสียภาษีที่ต้องรับผิดชอบภาษี AMT เพิ่มขึ้น แรงกดดันในการลดหรือยกเลิกภาษีนี้ก็มีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้น^{[ 73 ]}

ในปี 2556 ผู้สนับสนุนผู้เสียภาษีแห่งชาติของ IRS แนะนำให้ยกเลิก AMT โดยให้เหตุผลว่า AMT เป็นภาระ ซับซ้อน และไม่บรรลุเป้าหมายที่ตั้งไว้^{[ 74 ] [ 75 ]}

อย่างไรก็ตาม กฎของ CBO ^{[ 76 ]}ระบุว่าต้องใช้กฎหมายปัจจุบันในการวิเคราะห์ และในขณะที่เขียนข้อความข้างต้น เกณฑ์ AMT ถูกกำหนดให้หมดอายุในปี 2549 และจะถูกรีเซ็ตเป็นค่าที่ต่ำกว่ามาก^{[ 77 ]}นักวิจารณ์ของ AMT โต้แย้งว่าคุณลักษณะต่างๆ เป็นข้อบกพร่อง ในขณะที่คนอื่นๆ ปกป้องคุณลักษณะบางอย่างเหล่านี้:

• การยกเว้นภาษี AMT และเกณฑ์การยกเว้นภาษี AMT แบบค่อยเป็นค่อยไปนั้นไม่ได้มีการปรับตามอัตราเงินเฟ้อดังนั้นเมื่อเวลาผ่านไป มูลค่า ที่แท้จริงจะลดลง และสัดส่วนของผู้เสียภาษีที่ต้องเสียภาษี AMT จะเพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตาม ตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 2556 ภาษี AMT ได้ถูกปรับตามอัตราเงินเฟ้อแล้ว ซึ่งเป็นที่รู้จักกันในชื่อ " การลากจูงทางการคลัง"หรือ"การเลื่อนขั้นภาษี "
• AMT ยกเลิกการหักภาษี ของรัฐและท้องถิ่น (มีการโต้แย้งทั้งฝ่ายที่เห็นด้วยและไม่เห็นด้วยกับการหักภาษีดังกล่าว ตัวอย่างเช่น ข้อโต้แย้งที่ไม่เห็นด้วยกับการหักภาษีคือ หากมองว่าภาษีเป็นการชำระเงินสำหรับบริการของรัฐบาล ก็ไม่ควรได้รับการปฏิบัติที่แตกต่างจากการบริโภคอื่นๆ^{[ 78 ]} )
• AMT ไม่อนุญาตให้ใช้เครดิตภาษีต่างประเทศ บางส่วน ทำให้เกิดการเก็บภาษีซ้ำซ้อนในระดับหนึ่งสำหรับพลเมืองอเมริกันกว่า 8 ล้านคนที่อาศัยอยู่ต่างประเทศ ครอบครัวที่มีรายได้ปานกลางบางครอบครัวต้องจ่าย AMT เพียงเพราะความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยน^{[ 79 ]}
• ธุรกิจและบุคคลทั่วไปต้องวางแผนภาษีเป็นสองเท่าเมื่อพิจารณาว่าจะขายสินทรัพย์หรือเริ่มต้นธุรกิจใหม่ พวกเขาต้องพิจารณาก่อนว่าทางเลือกใดจะทำให้ภาษีเงินได้ปกติเพิ่มขึ้นหรือไม่ จากนั้นจึงต้องคำนวณด้วยว่าภาษีทางเลือกอื่นจะเพิ่มขึ้นหรือไม่
• โดยทั่วไปแล้วภาษีจะครบกำหนดชำระในปีที่มีการใช้สิทธิซื้อหุ้น ISO แม้ว่าจะไม่มีการขายหุ้น (ซึ่งสำหรับบริษัทเอกชนหรือบริษัทก่อนเข้าตลาดหลักทรัพย์ อาจเป็นเพราะไม่สามารถขายหุ้นได้) แม้ว่าผู้เสียภาษีจำนวนมากจะเชื่อว่าในกรณีเช่นนี้ไม่มีรายได้ที่แท้จริง แต่ส่วนของการต่อรองในการใช้สิทธิถือเป็นรายได้ภายใต้ระบบ AMT ในกรณีที่รุนแรง หากหุ้นเป็นบริษัทเอกชนหรือมูลค่าลดลง อาจเป็นไปไม่ได้ที่จะได้รับเงินที่ AMT เรียกร้อง^{[ 80 ]}

ในปี 1986 เมื่อประธานาธิบดีโรนัลด์ เรแกนและพรรคการเมืองทั้งสองพรรคในรัฐสภาเห็นพ้องต้องกันในการเปลี่ยนแปลงระบบภาษีครั้งใหญ่ กฎหมายจึงถูกแก้ไขอย่างแยบยลโดยมุ่งเป้าไปที่การหักลดหย่อนภาษีชุดใหม่ทั้งหมด ซึ่งเป็นการหักลดหย่อนที่ทุกคนได้รับ เช่น การยกเว้นส่วนบุคคล ภาษีของรัฐและท้องถิ่น การหักลดหย่อนมาตรฐาน ค่าใช้จ่ายบางอย่าง เช่น ค่าธรรมเนียมสหภาพแรงงาน และแม้แต่ค่ารักษาพยาบาลบางส่วนสำหรับผู้ป่วยหนัก ในขณะเดียวกันก็มีการยกเลิกและแก้ไขการหักลดหย่อนการลงทุนที่แปลกใหม่บางส่วน กฎหมายสำหรับนักลงทุนร่ำรวยที่ไม่เสียภาษีถูกปรับเปลี่ยนให้มุ่งเน้นไปที่ครอบครัวที่เป็นเจ้าของบ้านในรัฐที่มีอัตราภาษีสูง

– เดวิด เคย์ จอห์นสตัน , เดอะนิวยอร์กไทมส์^{[ 81 ]}

การเปลี่ยนแปลงครั้งสำคัญอีกประการหนึ่ง ซึ่งเกี่ยวข้องกับการเปลี่ยนแปลงคำจำกัดความหลายประการและการปรับโครงสร้างองค์กรครั้งใหญ่ เกิดขึ้นพร้อมกับพระราชบัญญัติปฏิรูปภาษีปี 1986

ข้อวิจารณ์เพิ่มเติมคือ AMT ไม่ได้ส่งผลกระทบต่อกลุ่มเป้าหมายที่ตั้งใจไว้ด้วยซ้ำ รัฐสภาได้นำ AMT มาใช้หลังจากพบว่าเศรษฐี 21 คน ไม่ได้จ่ายภาษีเงินได้ของสหรัฐฯ ในปี 1969 อันเป็นผลมาจากการหักลดหย่อนต่างๆ ที่พวกเขาทำในแบบแสดงรายการ ภาษีเงินได้ เนื่องจากอัตราภาษีขั้นสูงสุดของบุคคลที่มีรายได้หนึ่งล้านดอลลาร์คือ 39.6% และ AMT ใช้อัตรา 26% หรือ 28% กับรายได้ ทั้งหมด จึงไม่น่าเป็นไปได้ที่เศรษฐีจะได้รับผลกระทบจาก AMT เนื่องจากอัตราภาษีที่แท้จริงของพวกเขาสูงกว่าอยู่แล้ว ผู้ที่จ่ายภาษี AMT มักจะเป็นบุคคลที่มีรายได้ประมาณ 200,000–500,000 ดอลลาร์^{[ 82 ]}

การพิจารณาว่าบุคคลใดต้องเสียภาษี AMT หรือไม่นั้นอาจเป็นเรื่องยาก ตามที่ผู้สนับสนุนผู้เสียภาษีของ IRS ระบุ การพิจารณาว่าบุคคลใดต้องเสียภาษี AMT หรือไม่นั้นอาจต้องอ่านคำแนะนำถึงเก้าหน้า และกรอกแบบฟอร์ม 16 บรรทัดและแบบฟอร์ม 55 บรรทัด^{[ 83 ]}

AMT เป็นภาษีประมาณ 28% ของรายได้รวมที่ปรับแล้วที่เกิน 186,300 ดอลลาร์^{[ 84 ]}บวก 26% ของจำนวนเงินที่น้อยกว่า 186,300 ดอลลาร์ ลบด้วยการยกเว้นขึ้นอยู่กับสถานะการยื่นภาษีหลังจากบวกการหักลดหย่อนส่วนใหญ่กลับเข้าไป อย่างไรก็ตาม ผู้เสียภาษีต้องดำเนินการเอกสารทั้งหมดสำหรับการยื่นภาษีปกติ และจากนั้นก็ดำเนินการเอกสารทั้งหมดสำหรับแบบฟอร์ม 6251 นอกจากนี้ ผู้เสียภาษีที่ได้รับผลกระทบอาจต้องคำนวณเวอร์ชัน AMT ของการยกยอดทั้งหมด เนื่องจากยอดยกยอด AMT อาจแตกต่างจากยอดยกยอดภาษีปกติ เมื่อผู้เสียภาษีมีคุณสมบัติสำหรับ AMT แล้ว เขาหรือเธออาจต้องคำนวณเวอร์ชัน AMT ของการขาดทุนที่ยกยอดและเครดิตที่ยกยอด AMT จนกว่าจะถูกใช้หมดในอนาคต คำจำกัดความของรายได้ที่ต้องเสียภาษี ค่าใช้จ่ายที่หักลดหย่อนได้ และการยกเว้นจะแตกต่างกันในแบบฟอร์ม 6251 จากแบบฟอร์ม 1040

ความซับซ้อนของ AMT ประกอบกับประวัติการแก้ไขกฎหมายประจำปีในนาทีสุดท้าย ทำให้เกิดความไม่แน่นอนเกี่ยวกับภาระภาษีสำหรับผู้เสียภาษี ในช่วงสิบปีที่ผ่านมา รัฐสภาได้ผ่านการแก้ไขกฎหมายหนึ่งปีเพื่อบรรเทาผลกระทบเชิงลบ แต่โดยทั่วไปแล้วจะผ่านในช่วงปลายปี ทำให้ผู้เสียภาษียากที่จะกำหนดภาระภาษีของตนล่วงหน้า นอกจากนี้ เนื่องจาก AMT ไม่ได้รับการปรับดัชนีตามอัตราเงินเฟ้อจนถึงปี 2013 ต้นทุนของการแก้ไขประจำปีจึงเพิ่มขึ้นทุกปี^{[ 85 ]}

การที่ AMT เดิมไม่มีการปรับดัชนีนั้นได้รับการยอมรับอย่างกว้างขวางในทุกฝ่ายทางการเมืองว่าเป็นข้อบกพร่อง ในปี 2548 ศูนย์นโยบายภาษี Urban-Brookings และกระทรวงการคลังสหรัฐฯประเมินว่าประมาณ 15% ของครัวเรือนที่มีรายได้ระหว่าง 75,000 ถึง 100,000 ดอลลาร์ต้องจ่าย AMT เพิ่มขึ้นจากเพียง 2-3% ในปี 2543 โดยเปอร์เซ็นต์จะเพิ่มขึ้นในกลุ่มรายได้สูง เปอร์เซ็นต์ดังกล่าวมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วในอีกไม่กี่ปีข้างหน้าหากไม่มีการเปลี่ยนแปลงใดๆ โดยเฉพาะอย่างยิ่งการปรับดัชนีตามอัตราเงินเฟ้อ ปัจจุบัน ครัวเรือนที่มีรายได้ต่ำกว่า 75,000 ดอลลาร์ต้องเสีย AMT น้อยมาก (ดังนั้นที่ปรึกษาด้านภาษีส่วนใหญ่จึงไม่แนะนำให้คำนวณ AMT สำหรับครัวเรือนดังกล่าว) อย่างไรก็ตาม สิ่งนี้มีแนวโน้มที่จะเปลี่ยนแปลงในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า หาก AMT ยังคงไม่มีการปรับดัชนี^{[ 86 ]}

รายได้ ครัวเรือนเฉลี่ย ในสหรัฐอเมริกาอยู่ที่ 44,389 ดอลลาร์ในปี 2548 และครัวเรือนที่มีรายได้มากกว่า 75,000 ดอลลาร์ต่อปีจัดอยู่ในกลุ่มรายได้ครัวเรือนสูงสุด 1 ใน 4 เนื่องจากครัวเรือนเหล่านั้นโดยทั่วไปต้องคำนวณ AMT (แม้ว่าปัจจุบันจะมีเพียงส่วนน้อยเท่านั้นที่ต้องจ่าย) บางคนจึงโต้แย้งว่า AMT ยังคงส่งผลกระทบต่อเฉพาะคนร่ำรวยหรือชนชั้นกลางระดับสูงเท่านั้น อย่างไรก็ตาม บางเขต เช่นเขตแฟร์แฟ็กซ์ รัฐเวอร์จิเนีย (102,460 ดอลลาร์) ^{[ 87 ]}และบางเมือง เช่นซานโฮเซ รัฐแคลิฟอร์เนีย (76,354 ดอลลาร์) ^{[ 88 ]}มีรายได้เฉลี่ยในระดับท้องถิ่นที่สูงกว่าค่าเฉลี่ยของประเทศอย่างมาก และใกล้เคียงหรือเกินเกณฑ์ AMT ทั่วไป

โดยทั่วไปแล้ว ดัชนีค่าครองชีพในพื้นที่เหล่านั้นจะสูงกว่า ซึ่งส่งผลให้ครอบครัวที่เป็น "ชนชั้นกลาง" ในพื้นที่นั้นต้องจ่ายภาษี AMT ในขณะที่ในพื้นที่ยากจนกว่าที่มีค่าครองชีพต่ำกว่า มีเพียง "คนร่ำรวยในท้องถิ่น" เท่านั้นที่ต้องจ่ายภาษี AMT กล่าวอีกนัยหนึ่ง หลายคนที่จ่ายภาษี AMT มีรายได้ที่จัดอยู่ในกลุ่มคนร่ำรวยเมื่อพิจารณาจากสหรัฐอเมริกาโดยรวม แต่พวกเขาคิดว่าตัวเองเป็น "ชนชั้นกลาง" เนื่องจากค่าครองชีพในท้องถิ่นของตน

ตั้งแต่การศึกษาเกี่ยวกับการปฏิรูปภาษีครั้งแรกในปี 1984 ก็มีการเสนอให้ยกเลิกการหักลดหย่อนภาษีของรัฐและท้องถิ่นแล้ว:

การหักลดหย่อนภาษีของรัฐและท้องถิ่นในปัจจุบันถือเป็นเงินอุดหนุนของรัฐบาลกลางสำหรับบริการสาธารณะที่รัฐบาลของรัฐและท้องถิ่นจัดหาให้ เช่น การศึกษาของรัฐ การก่อสร้างและซ่อมแซมถนน และบริการสุขาภิบาล เมื่อผู้เสียภาษีซื้อบริการที่คล้ายกันด้วยตนเอง (ตัวอย่างเช่น เมื่อผู้เสียภาษีจ่ายค่าบริการน้ำประปาหรือท่อระบายน้ำ) จะไม่มีการหักลดหย่อนสำหรับค่าใช้จ่ายดังกล่าว การอนุญาตให้หักลดหย่อนภาษีของรัฐและท้องถิ่นเป็นการอนุญาตให้ผู้เสียภาษีสามารถใช้เงินก่อนหักภาษีเพื่อการบริโภคส่วนบุคคลได้^{[ 89 ]}

ผู้สนับสนุนการยกเลิกการหักลดหย่อนภาษีของรัฐและท้องถิ่นพ่ายแพ้ในการปฏิรูปภาษีปี 1986 แต่พวกเขาได้รับสัมปทานโดยการยกเลิกการหักลดหย่อนเหล่านี้ในการคำนวณภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) ซึ่งเมื่อรวมกับการที่ AMT ไม่ปรับตามดัชนี ทำให้การยกเลิกการหักลดหย่อนภาษีเงินได้ของรัฐและท้องถิ่นเกิดขึ้นอย่างช้าๆ

การที่ AMT ไม่อนุญาตให้ใช้เครดิตภาษีต่างประเทศบางส่วนนั้น ส่งผลเสียต่อพลเมืองอเมริกันและผู้ถือกรีนการ์ดที่มีรายได้น้อยที่ทำงานในต่างประเทศหรือได้รับค่าจ้างเป็นสกุลเงินต่างประเทศ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อค่าเงินดอลลาร์อ่อนค่าลงทั่วโลก ผู้ที่ทำงานในต่างประเทศจะเห็นรายได้ของตน (เมื่อรายงานต่อ IRS ในรูปของดอลลาร์สหรัฐ) พุ่งสูงขึ้น แม้ว่ารายได้ที่แท้จริงจะลดลงจากปีต่อปี และแม้ว่าภาระภาษีต่างประเทศจะเพิ่มขึ้นก็ตาม พวกเขาถูกเก็บภาษีจากความเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยนเพียงอย่างเดียว ซึ่งพวกเขาไม่ได้รับประโยชน์ใดๆ เพราะค่าใช้จ่ายในครัวเรือนทั้งหมดอยู่ในสกุลเงินต่างประเทศ

ภาษี AMT ส่งผลกระทบต่อผู้เสียภาษีรายบุคคลเพียงไม่กี่ราย (0.1%) ณ ปี 2018 และสามารถหลีกเลี่ยงได้โดยการจำกัดการใช้สิทธิและการถือครองหุ้นปันผล และหลีกเลี่ยงเครดิตภาษีหรือการหักลดหย่อนที่ได้รับอนุญาตภายใต้ภาษีปกติ แต่ไม่ได้รับอนุญาตภายใต้ภาษี AMT เช่น พันธบัตรเทศบาลที่ออกโดยภาคเอกชน

สำหรับผู้เสียภาษีที่ต้องเสียภาษี AMT การบริจาคเข้า บัญชี IRA (Individual Retirement Account)/แผนที่มีคุณสมบัติเหมาะสม การหักลดหย่อนเพื่อการกุศล และดอกเบี้ยจำนองบ้าน (แต่ไม่รวมดอกเบี้ยจากการรีไฟแนนซ์ "hard money") นั้นมีคุณค่าอย่างยิ่ง สิ่งเหล่านี้ช่วยลดภาระภาษีลงเต็มจำนวนตามอัตราภาษีขั้นต่ำชั่วคราวที่ 32.5% หรือ 35% (สำหรับผู้ที่อยู่ในช่วงการยกเว้น AMT) ^{[ 90 ]}บวกกับอัตราภาษีเงินได้ของรัฐเต็มจำนวน^{[ 91 ]}ซึ่งอาจดีกว่ามากเมื่อเทียบกับภาษีปกติ^{[ 92 ]}

ในขณะที่หลายฝ่ายเห็นพ้องต้องกันว่าจำเป็นต้องมีการเปลี่ยนแปลงภาษี AMT แต่บางฝ่ายก็คัดค้านการยกเลิกภาษีดังกล่าวโดยสิ้นเชิง

• การศึกษาในปี 2007 โดยสถาบันวิจัยฝ่ายซ้ายระบุว่า 90% ของภาษีจะตกอยู่กับครัวเรือนที่มีรายได้มากกว่า 100,000 ดอลลาร์ต่อปี แม้ว่า AMT จะไม่ได้ปรับตามอัตราเงินเฟ้อจนถึงปี 2010 ก็ตาม^{[ 93 ]}
• อาจมีการแก้ไขภาษี AMT เพื่อให้มีผลกระทบต่อผู้ที่มีรายได้น้อยหรือไม่ได้รับผลกระทบเลย
• การลดลงของรายได้ภาษีจากการยกเลิกนั้นค่อนข้างมาก คาดว่าจะสูญเสียรายได้ของรัฐบาลกลางระหว่าง 800,000 ล้านล้านดอลลาร์ถึง 1.5 ล้านล้านดอลลาร์ในระยะเวลา 10 ปี^{[ 94 ]}ตามรายงานของThe Washington Post "ภายในปี 2008 กระทรวงการคลังจะต้องเสียค่าใช้จ่ายน้อยกว่ามากในการยกเลิกระบบภาษีเงินได้ปกติเมื่อเทียบกับภาษีขั้นต่ำทางเลือก ตามรายงานของ Tax Policy Center ซึ่งดำเนินการร่วมกันโดยBrookings InstitutionและUrban Institute " ^{[ 25 ]}ในปี 2007 การวิเคราะห์ในThe New York Timesอ้างว่า (1) ค่าใช้จ่ายรายปีของการยกเลิก AMT และคงภาษีเงินได้ปกติไว้ จะอยู่ที่ 70,000 ล้านดอลลาร์ ในขณะที่ (2) ค่าใช้จ่ายรายปีของการให้ทุกคนจ่าย AMT และยกเลิกภาษีเงินได้ปกติ จะอยู่ที่จำนวนน้อยกว่าคือ 63,000 ล้านดอลลาร์^{[ 81 ]}

นักวิเคราะห์นโยบายมีความเห็นแตกแยกกันเกี่ยวกับวิธีที่ดีที่สุดในการแก้ไขข้อวิจารณ์ของ AMT Len Burman และ Greg Leiserson จาก The Tax Policy Center ซึ่งเป็นโครงการร่วมของUrban InstituteและBrookings Institutionได้เสนอทางเลือกทดแทน AMT ที่ไม่ส่งผลกระทบต่อรายได้และมีความก้าวหน้าสูง พวกเขาเสนอ "ทางเลือก [ที่] จะยกเลิก AMT และแทนที่ด้วยภาษีเพิ่มเติมร้อยละสี่ของรายได้รวมที่ปรับแล้วที่สูงกว่า 100,000 ดอลลาร์สำหรับบุคคลโสดและ 200,000 ดอลลาร์สำหรับคู่สมรส เกณฑ์เหล่านี้จะถูกปรับตามอัตราเงินเฟ้อหลังจากปี 2007" ผู้เขียนกล่าวว่าแผนนี้จะมีเป้าหมายเดียวกันกับ AMT เดิม นั่นคือ เพื่อให้แน่ใจว่ามีการเก็บภาษีในระดับหนึ่งสำหรับผู้มีรายได้สูง^{[ 95 ]}

กลุ่มอื่นๆ สนับสนุนให้ยกเลิก AMT แทนที่จะพยายามปฏิรูปมัน กลุ่มหนึ่งที่สนับสนุนแนวคิดนี้คือสถาบันคาโตซึ่งระบุว่า:

• ช่องโหว่ทางภาษีหลายอย่างที่กฎหมาย AMT ออกแบบมาเพื่อแก้ไขนั้น ได้ถูกปิดไปแล้วในปัจจุบัน
• ระบบภาษี AMT นั้นซับซ้อนและสร้างภาระให้กับผู้เสียภาษีโดยไม่จำเป็น
• การยกเลิกทั้งหมดจะทำให้รายได้ของรัฐบาลกลางคิดเป็นสัดส่วนของ GDP ประมาณ 18% ซึ่งเป็นค่าเฉลี่ยในช่วงหลายทศวรรษที่ผ่านมา^{[ 96 ]}

สหภาพผู้เสียภาษีแห่งชาติฝ่ายขวายังสนับสนุนการยกเลิกอีกด้วย “มันไม่ยุติธรรมเลยที่ผู้กำหนดนโยบายจะส่งเสริมแนวคิดทางสังคมและการคลังบางอย่างผ่านการยกเว้น เครดิต และการหักลดหย่อน เพียงเพื่อจะยกเลิกสิ่งจูงใจเหล่านี้เมื่อผู้เสียภาษีใช้ประโยชน์จากสิ่งเหล่านี้มากเกินไป” ^{[ 97 ]}

มูลนิธิภาษี (Tax Foundation)ซึ่งมีแนวคิดอนุรักษ์นิยมกล่าวว่า ภาษีขั้นต่ำทางเลือก (AMT) สามารถยกเลิกได้อย่างมีประสิทธิภาพเพียงแค่แก้ไขข้อบกพร่องในประมวลกฎหมายภาษีปกติ นักเศรษฐศาสตร์ แพทริค ฟลีนอร์ ให้เหตุผลว่า

โดยปกติแล้วข้อจำกัดที่ไม่เป็นธรรมเกี่ยวกับรายได้ที่ต้องเสียภาษี...เป็นสาเหตุให้กลไก AMT เริ่มทำงาน หากรายได้ถูกเก็บภาษีอย่างครอบคลุมตามประมวลกฎหมายภาษีปกติ จะไม่มีทางหลีกเลี่ยงการเสียภาษีได้อย่างถูกกฎหมาย และจะไม่มีผู้เสียภาษีรายใดต้องยื่นแบบฟอร์ม AMT แม้ว่ากฎหมายจะยังคงมีผลบังคับใช้อยู่ก็ตาม^{[ 98 ]}

บางคนเสนอให้ยกเลิกภาษีปกติและปรับเปลี่ยนและกำหนดดัชนี AMT ข้อเสนอต่อคณะที่ปรึกษาของประธานาธิบดีเกี่ยวกับการปฏิรูปภาษีของรัฐบาลกลางในปี 2548 สนับสนุนให้เพิ่มการยกเว้น AMT เป็น 100,000 ดอลลาร์ (50,000 ดอลลาร์สำหรับบุคคลโสด) และกำหนดดัชนีหลังจากนั้น โดยใช้อัตราคงที่ 25% และอนุญาตให้มีการยกเว้นที่เหมาะสมสำหรับกิจกรรมที่ก่อให้เกิดรายได้ นอกเหนือจากการยกเลิกภาษีปกติ^{[ 99 ]}

เอกสารภาษีมาตรฐาน

• วิลลิส, ยูจีน, ฮอฟฟ์แมน, วิลเลียม เอช. จูเนียร์ และคณะ, การเก็บภาษีของรัฐบาลกลางในภาคตะวันตกเฉียงใต้ , ตีพิมพ์เป็นรายปี (อ้างอิงในชื่อ Willis & Hoffman) ฉบับปี 2009 มีหมายเลข ISBN 978-0-324-66050-0(นักเรียน) และISBN 978-0-324-66208-5(ผู้สอน)
• Pratt, James W., Kulsrud, William N. และคณะ, ภาษีของรัฐบาลกลาง , ปรับปรุงเป็นระยะ (อ้างอิงในชื่อ Pratt & Kulsrud) ฉบับปี 2010 ISBN 978-1-4240-6986-6.

เอกสารสรุปประเด็นของ CBO

• เอกสารสรุปประเด็นของ CBO – ภาษีขั้นต่ำทางเลือกสำหรับบุคคลธรรมดามกราคม 2553

• IRS: เครื่องมือช่วยคำนวณภาษี AMT สำหรับบุคคลทั่วไปเก็บถาวรเมื่อวันที่ 28 สิงหาคม 2555 ที่Wayback Machine (ซอฟต์แวร์ออนไลน์)