บุคคลธรรมดา นิติบุคคล สมาชิกของห้างหุ้นส่วน กองมรดก ทรัสต์ และผู้รับผลประโยชน์ ("ผู้เสียภาษี") ต้องเสียภาษีเงินได้ในสหรัฐอเมริกาจำนวนเงินที่ใช้คำนวณภาษี เรียกว่ารายได้ที่ต้องเสียภาษีซึ่งเท่ากับราย ได้รวมหักด้วย ค่าลดหย่อนภาษีที่อนุญาต

ประมวลกฎหมายสรรพากรให้ตัวอย่างเฉพาะเจาะจง^{[ 4 ]}ตัวอย่างเหล่านี้ไม่ได้ครอบคลุมทั้งหมด คำว่า "รายได้" ไม่ได้ถูกนิยามไว้ในกฎหมายหรือข้อบังคับ คดี ของศาลฎีกา ในยุคแรกๆ ระบุว่า "รายได้อาจถูกนิยามว่าเป็นกำไรที่ได้มาจากทุน จากแรงงาน หรือจากทั้งสองอย่างรวมกัน โดยต้องเข้าใจว่ารวมถึงกำไรที่ได้มาจากการขายหรือการแปลงสินทรัพย์ทุนด้วย" ^{[ 5 ]}ศาลยังตัดสินอีกว่าจำนวนรายได้รวมจากการจำหน่ายทรัพย์สินคือรายได้หักด้วยต้นทุน (โดยปกติคือต้นทุนการได้มา) ของทรัพย์สิน^{[ 6 ]}

รายได้รวมไม่ได้จำกัดเฉพาะเงินสดที่ได้รับเท่านั้น แต่ยังรวมถึง "รายได้ที่เกิดขึ้นในทุกรูปแบบ ไม่ว่าจะเป็นเงิน ทรัพย์สิน หรือบริการ" ^{[ 7 ]}

ต่อไปนี้คือสิ่งต่างๆ ที่รวมอยู่ในรายได้:

• ค่าจ้าง ค่าบริการค่าทิปและรายได้ที่คล้ายคลึงกัน เป็นที่ยอมรับกันโดยทั่วไปว่ารายได้จากการให้บริการส่วนบุคคลจะต้องรวมอยู่ในรายได้รวมของบุคคลที่ให้บริการนั้น การโอนย้ายรายได้เพียงอย่างเดียวไม่ได้ทำให้ภาระภาษีเปลี่ยนไป^{[ 8 ]}
• ดอกเบี้ยที่ได้รับ ^{[ 9 ]}รวมถึงดอกเบี้ยที่คำนวณได้จากเงินกู้ที่ต่ำกว่าราคาตลาดและเงินกู้เพื่อเป็นของขวัญ ^{[ 10 ]}
• เงินปันผลรวมถึงการจ่ายเงินปันผลจากกำไรส่วนทุนจากบริษัท ^{[ 11 ]}
• กำไรขั้นต้นจากการขายสินค้าคงคลัง ราคาขายสุทธิหลังจากหักส่วนลดแล้ว หักต้นทุนสินค้าที่ขายไปจะรวมอยู่ในรายได้^{[ 12 ]}
• กำไร จากการจำหน่ายทรัพย์สินอื่น กำไรจะวัดจากส่วนเกินของรายได้เหนือ ฐานต้นทุนที่ปรับปรุงแล้วของผู้เสียภาษีในทรัพย์สินนั้น^{[ 13 ]}การขาดทุนจากทรัพย์สินอาจได้รับอนุญาตให้หักลดหย่อนภาษีได้^{[ 14 ]}
• ค่าเช่าและค่าลิขสิทธิ์จากการใช้ทรัพย์สินที่จับต้องได้หรือจับต้องไม่ได้^{[ 15 ]}ค่าเช่าหรือค่าลิขสิทธิ์ทั้งหมดจะรวมอยู่ในรายได้ และค่าใช้จ่ายที่เกิดขึ้นเพื่อสร้างรายได้นี้อาจได้รับอนุญาตให้หักลดหย่อนภาษีได้^{[ 16 ]}
• ค่าเลี้ยงดูและค่าบำรุงรักษาแยกต่างหาก ^{[ 17 ]}
• เงินบำนาญ [ ^{18 ] เงินรายปี} [ ^{19 ] และ}รายได้จากประกันชีวิตหรือสัญญาสะสมทรัพย์ ^{[ 20 ]}
• ส่วนแบ่งราย ได้ของหุ้นส่วน^{[ 21 ]}หรือส่วนแบ่งรายได้ตามสัดส่วนของบริษัทS ^{[ 22 ]}
• การคืนภาษีเงินได้ของรัฐและท้องถิ่นในส่วนที่เคยหักไปก่อนหน้านี้ โดยทั่วไปแล้วจะไม่นับรวมในรายได้รวมสำหรับการคำนวณภาษีเงินได้ของรัฐและท้องถิ่น
• รายได้อื่นใดจากแหล่งใดก็ตาม แม้แต่รายได้จากอาชญากรรมก็ต้องเสียภาษีและต้องรายงาน เนื่องจากหากไม่รายงานถือเป็นอาชญากรรมเช่นกัน^{[ 23 ]}

ของขวัญและมรดกไม่ถือเป็นรายได้ของผู้รับภายใต้กฎหมายของสหรัฐอเมริกา^{[ 24 ]}อย่างไรก็ตาม อาจมีการเรียกเก็บภาษีของขวัญหรือภาษีมรดกจากผู้ให้หรือกองมรดกของผู้เสียชีวิต

ผู้เสียภาษีต้องรวมรายได้นี้เป็นส่วนหนึ่งของรายได้ที่ต้องเสียภาษีในปีที่รับรู้ตามวิธีการบัญชี ของผู้เสียภาษี โดยทั่วไป ผู้เสียภาษีที่ใช้วิธีการบัญชีแบบเงินสด (ผู้เสียภาษีตามเกณฑ์เงินสด) จะรับรู้รายได้เมื่อได้รับ ในขณะที่ผู้เสียภาษีที่ใช้วิธีการบัญชีแบบคงค้าง (ผู้เสียภาษีตามเกณฑ์คงค้าง) จะรับรู้รายได้เมื่อได้รับมาแล้ว โดยทั่วไปแล้ว รายได้จะถือว่าได้รับมาแล้ว:

• ในการขายอสังหาริมทรัพย์เมื่อกรรมสิทธิ์ในอสังหาริมทรัพย์นั้นโอนไปยังผู้ซื้อแล้ว และ
• ในการให้บริการเมื่อมีการให้บริการเสร็จสิ้น

สำหรับผู้เสียภาษีตามวิธีการบัญชีเงินสด การวัดรายได้โดยทั่วไปคือจำนวนเงินหรือมูลค่าตลาดที่เป็นธรรมของทรัพย์สินที่ได้รับ สำหรับผู้เสียภาษีตามวิธีการบัญชีแบบคงค้าง จะรวมถึงจำนวนเงินที่ผู้เสียภาษีมีสิทธิได้รับ^{[ 25 ]}

มีกฎเกณฑ์เฉพาะบางประการที่ใช้บังคับ ซึ่งรวมถึง:

• การรับโดยปริยาย
• การเลื่อนการรับรายได้จากเงินที่ชำระล่วงหน้าสำหรับสินค้าหรือบริการ (โดยมีข้อยกเว้น)
• การพิจารณาว่าส่วนใดของเงินรายปีเป็นรายได้ และส่วนใดเป็นการคืนเงินต้น

ใน ธุรกรรมแลกเปลี่ยนสินค้าหรือบริการ มูลค่าของสินค้าหรือบริการที่ได้รับจะถูกรวมอยู่ในรายได้

ศาลได้ให้ความหมายที่กว้างมากแก่วลี "รายได้ทั้งหมดจากแหล่งที่มาใดๆ ก็ตาม" โดยตีความว่ารวมถึงรายได้ทั้งหมด เว้นแต่จะมีการยกเว้นเฉพาะเจาะจง^{[ 26 ]}รายได้บางประเภทได้รับการยกเว้นจากรายได้รวมโดยเฉพาะ ซึ่งอาจเรียกว่ารายได้ที่ได้รับการยกเว้น การยกเว้น หรือการยกเว้นภาษีรายการที่ได้รับการยกเว้นที่พบบ่อย^{[ 27 ]}ได้แก่:

• 2014-7 การชำระเงินยกเว้น Medicaid บางรายการอาจได้รับการยกเว้นจากรายได้^{[ 28 ]}
• ดอกเบี้ยที่ได้รับการยกเว้นภาษี สำหรับภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลาง ดอกเบี้ยจากพันธบัตรของรัฐและเทศบาลจะไม่รวมอยู่ในรายได้รวม^{[ 29 ]}บางรัฐให้การยกเว้นภาษีเงินได้ของรัฐสำหรับดอกเบี้ยพันธบัตรบางประเภท
• สวัสดิการประกันสังคมบางส่วน จำนวนเงินที่ได้รับการยกเว้นจะแตกต่างกันไปในแต่ละปี การยกเว้นจะถูกยกเลิกสำหรับบุคคลที่มีรายได้รวมสูงกว่าจำนวนที่กำหนด^{[ 30 ]}
• ของขวัญและมรดก^{[ 31 ]}อย่างไรก็ตาม "ของขวัญ" จากนายจ้างให้กับลูกจ้างถือเป็นค่าตอบแทน และโดยทั่วไปจะรวมอยู่ในรายได้รวม
• เงินประกันชีวิตที่ได้รับเนื่องจากการเสียชีวิตของผู้เอาประกัน^{[ 32 ]}
• ค่าชดเชยบางประการสำหรับการบาดเจ็บทางร่างกายหรือความเจ็บป่วยทางร่างกาย รวมถึง:
  • จำนวนเงินที่ได้รับภายใต้กฎหมายค่าชดเชยแรงงานสำหรับอาการบาดเจ็บทางร่างกายหรือความเจ็บป่วยทางร่างกาย
  • จำนวนเงินที่ได้รับเป็นค่าเสียหาย (นอกเหนือจากค่าเสียหายเชิงลงโทษ) ในการฟ้องร้องหรือการประนีประนอมข้อพิพาทเกี่ยวกับการบาดเจ็บทางร่างกายหรือความเจ็บป่วยทางร่างกาย
  • จำนวนเงินที่ได้รับผ่านประกันภัยสำหรับการบาดเจ็บทางร่างกายหรือความเจ็บป่วยทางร่างกาย และ
  • จำนวนเงินที่ได้รับเป็นเงินบำนาญ เงินรายปี หรือเงินช่วยเหลือที่คล้ายกันสำหรับการบาดเจ็บทางร่างกายหรือความเจ็บป่วยทางร่างกายอันเนื่องมาจากการรับราชการทหาร^{[ 33 ]}
• ทุนการศึกษา จำนวนเงินในลักษณะค่าตอบแทน เช่น ค่าสอน จะถูกรวมอยู่ในรายได้รวม^{[ 34 ]}
• สวัสดิการพนักงานบางประการ สวัสดิการที่ไม่ต้องเสียภาษี ได้แก่ประกันสุขภาพ กลุ่ม ประกันชีวิตกลุ่มสำหรับกรมธรรม์ที่มีวงเงินไม่เกิน 50,000 ดอลลาร์ และสวัสดิการเพิ่มเติมบางประการ รวมถึงสวัสดิการภายใต้แผนการใช้จ่ายแบบยืดหยุ่นหรือแผนสวัสดิการแบบเลือกได้^{[ 35 ]}
• การเลื่อนการจ่ายเงินเดือนบางประเภทโดยสมัครใจ (การบริจาคเข้าแผน "401(k)")
• อาหารและที่พักที่จัดเตรียมไว้ให้แก่พนักงานในสถานที่ทำงานของนายจ้างเพื่อความสะดวกของนายจ้าง^{[ 36 ]}
• การยกเว้นรายได้ที่ได้รับจากต่างประเทศสำหรับพลเมืองหรือผู้พำนักในสหรัฐอเมริกาสำหรับรายได้ที่ได้รับนอกสหรัฐอเมริกาเมื่อบุคคลนั้นผ่านการทดสอบคุณสมบัติ^{[ 37 ]}
• รายได้จากการปลดหนี้สำหรับผู้เสียภาษีที่ล้มละลายหรือในกรณีอื่นๆ บางกรณี^{[ 38 ]}
• เงินสมทบเข้าทุนที่บริษัทได้รับ^{[ 39 ]}
• ได้รับกำไรสูงสุด 250,000 ดอลลาร์ (500,000 ดอลลาร์สำหรับการยื่นภาษีร่วมกันของคู่สมรส) จากการขายที่อยู่อาศัยส่วนตัว^{[ 40 ]}

นอกจากนี้ยังมีข้อยกเว้นเฉพาะอื่นๆ อีกมากมาย ข้อจำกัดและคำจำกัดความเฉพาะต่างๆ มีผลบังคับใช้

กฎของรัฐบางรัฐกำหนดการรวมและการยกเว้นที่แตกต่างกัน^{[ 41 ]}

บุคคลสัญชาติสหรัฐอเมริกา (รวมถึงพลเมือง ผู้พำนัก (ไม่ว่าจะเป็นพลเมืองสหรัฐฯ หรือชาวต่างชาติที่พำนักอยู่ในสหรัฐอเมริกา) และบริษัทสัญชาติสหรัฐอเมริกา) โดยทั่วไปต้องเสียภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางสหรัฐฯ จากรายได้ทั่วโลกของตน ชาวต่างชาติที่ไม่ได้พำนักอยู่ในสหรัฐอเมริกาต้องเสียภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางสหรัฐฯ เฉพาะรายได้จากธุรกิจในสหรัฐอเมริกาและรายได้บางประเภทจากแหล่งที่มาในสหรัฐอเมริกาเท่านั้นแหล่งที่มาของรายได้จะถูกกำหนดตามประเภทของรายได้ แหล่งที่มาของรายได้จากค่าตอบแทนคือสถานที่ที่ให้บริการซึ่งก่อให้เกิดรายได้นั้น แหล่งที่มาของรายได้บางประเภท เช่น เงินปันผลและดอกเบี้ย จะขึ้นอยู่กับที่ตั้งของที่อยู่อาศัยของผู้จ่าย แหล่งที่มาของรายได้จากทรัพย์สินจะขึ้นอยู่กับสถานที่ที่ใช้ทรัพย์สินนั้น มีกฎเกณฑ์เพิ่มเติมที่สำคัญอื่นๆ ที่ใช้บังคับ^{[ 42 ]}